我國(guó)中小商業(yè)銀行公司治理理論與實(shí)踐問(wèn)題研究——基于董事會(huì)職能與股權(quán)結(jié)構(gòu)的分析.pdf

1、公司治理是現(xiàn)代企業(yè)理論的重要組成部分。它以現(xiàn)代公司為主要研究對(duì)象，以監(jiān)督和激勵(lì)為核心研究?jī)?nèi)容。由于銀行的高風(fēng)險(xiǎn)性、高外部性與高度的信息不對(duì)稱(chēng)性，其公司治理和一般企業(yè)相比具有很多不同之處，因此其研究的主要內(nèi)容也在不斷擴(kuò)充和深化，從最初的委托代理關(guān)系、保護(hù)股東利益等逐步發(fā)展到以董會(huì)為履職核心的激勵(lì)機(jī)制、內(nèi)部控制與風(fēng)險(xiǎn)管理、戰(zhàn)略規(guī)劃和社會(huì)責(zé)任以及保護(hù)利益相關(guān)者的利益等重要要素。然而，從全球范圍看，特別是本次全球性的金融危機(jī)以及早期發(fā)生的公司欺

2、詐行為表明，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的公司治理還存在許多缺陷，公司治理所包含的要素、良好公司治理標(biāo)準(zhǔn)與實(shí)踐以及銀行監(jiān)管部門(mén)對(duì)公司治理的監(jiān)管與引導(dǎo)還遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒(méi)有到位。
　　中小商業(yè)銀行是我國(guó)銀行業(yè)體系的重要組成部分，在探索建立銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的整體競(jìng)爭(zhēng)模式、促進(jìn)國(guó)有商業(yè)銀行的改革和完善多層次的現(xiàn)代商業(yè)銀行體系中起到了重要作用，對(duì)中小商業(yè)銀行公司治理的推進(jìn)與監(jiān)管也在整體銀行業(yè)公司治理的發(fā)展、推進(jìn)與監(jiān)管中起到了先試先行作用，并將在今后繼續(xù)發(fā)揮重要作用。

3、然而，在取得了一定進(jìn)步的同時(shí)，目前我國(guó)中小商業(yè)銀行整體的公司治理狀況并非盡人意，還存在與本次國(guó)際金融危機(jī)所暴露的國(guó)際金融機(jī)構(gòu)公司治理缺陷的共性問(wèn)題以及中國(guó)銀行業(yè)特有的個(gè)性問(wèn)題，其中最為突出的共性問(wèn)題是董事會(huì)在履行戰(zhàn)略規(guī)劃、風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制和薪酬政策制定等重要職責(zé)上沒(méi)有到位，需要中小商業(yè)銀行本身進(jìn)一步完善以及監(jiān)管部門(mén)進(jìn)一步加強(qiáng)研究和指導(dǎo)，以此促進(jìn)各銀行建立正確的經(jīng)營(yíng)理念和明確市場(chǎng)定位，最終實(shí)現(xiàn)健康、穩(wěn)健、可持續(xù)發(fā)展。因此，本文將歸納和總

4、結(jié)我國(guó)中小商業(yè)銀行公司治理發(fā)展與推進(jìn)的歷程和現(xiàn)階段公司治理存在的問(wèn)題，在此基礎(chǔ)上提出進(jìn)一步加強(qiáng)和改進(jìn)公司治理的政策建議，這對(duì)于我國(guó)今后商業(yè)銀行整體的公司治理改革和可持續(xù)發(fā)展以及支持我國(guó)實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)變經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，順利完成國(guó)民經(jīng)濟(jì)的“十二五”規(guī)劃具有重要意義。
　　本文的主要內(nèi)容:一、系統(tǒng)分析了本次金融危機(jī)前后國(guó)內(nèi)外主要銀行機(jī)構(gòu)公司治理的現(xiàn)狀及存在問(wèn)題，介紹了金融危機(jī)以來(lái)國(guó)際社會(huì)及金融機(jī)構(gòu)對(duì)公司治理的反思與改革;二、由于我國(guó)銀行監(jiān)管部門(mén)在

5、我國(guó)商業(yè)銀行建立現(xiàn)代企業(yè)制度初期的重點(diǎn)工作是引導(dǎo)商業(yè)銀行搭建“三會(huì)一層”框架和對(duì)部分主體履職的“形似”的構(gòu)建，很少?gòu)亩聲?huì)切實(shí)履行其戰(zhàn)略規(guī)劃和加強(qiáng)科學(xué)決策等方面系統(tǒng)地指導(dǎo)與規(guī)范，本文著重闡述了我國(guó)應(yīng)從國(guó)家宏觀審慎與微觀審慎的角度出發(fā)，加強(qiáng)對(duì)以董事會(huì)為核心的銀行公司治理戰(zhàn)略與決策層面的“神似”推進(jìn)與指導(dǎo)的重要意義;三、中小商業(yè)銀行是中國(guó)銀行業(yè)機(jī)構(gòu)改革和公司治理實(shí)踐的先行先試者，本文對(duì)其在公司治理建設(shè)的探索中存在的主要問(wèn)題和政策的研究，是第

6、一篇全面分析我中小商業(yè)銀行公司治理現(xiàn)狀和問(wèn)題以及推進(jìn)措施的研究，豐富了中小銀行公司治理實(shí)踐與理論研究，也為監(jiān)管政策的創(chuàng)新實(shí)踐提供了一定的理論根據(jù);四、本文作者根據(jù)多年的中小銀行公司治理監(jiān)管實(shí)踐，介紹了大量不同類(lèi)型銀行的公司治理案例并進(jìn)行深入分析，同時(shí)用多家銀行的公司治理數(shù)據(jù)做了較全面的實(shí)證分析，內(nèi)容豐富詳實(shí)，填補(bǔ)了以往的部分研究空白。
　　本文的主要?jiǎng)?chuàng)新之處在于:一是研究問(wèn)題的角度有所創(chuàng)新，從國(guó)家宏觀審慎監(jiān)管角度出發(fā)強(qiáng)調(diào)銀行董事會(huì)

7、應(yīng)加強(qiáng)履行戰(zhàn)略規(guī)劃等職能，監(jiān)管部門(mén)也應(yīng)重點(diǎn)對(duì)銀行董事會(huì)履職、股權(quán)結(jié)構(gòu)和股東行為等公司治理關(guān)鍵問(wèn)題進(jìn)行指導(dǎo)與推動(dòng)。二是研究視野上比較開(kāi)闊，本文深入分析國(guó)際金融機(jī)構(gòu)公司治理情況并結(jié)合國(guó)內(nèi)銀行公司治理的實(shí)際情況進(jìn)行研究，既分析了國(guó)際銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的普遍性問(wèn)題，又強(qiáng)調(diào)了我國(guó)的特殊性問(wèn)題。三是研究方法上有所創(chuàng)新，在定量分析時(shí)運(yùn)用了近年來(lái)新近發(fā)展的公司治理評(píng)價(jià)方法進(jìn)行計(jì)量分析，得出了較全面分析結(jié)果。在案例分析中結(jié)合我國(guó)大、中、小銀行的不同發(fā)展路徑，

8、對(duì)董事會(huì)重點(diǎn)履職內(nèi)容和股權(quán)結(jié)構(gòu)進(jìn)行逐個(gè)剖析和比較研究，得出了較好的研究效果。四是研究的群體對(duì)象上有代表性，本文作者長(zhǎng)期從事對(duì)我國(guó)中小商業(yè)銀行的監(jiān)管工作，對(duì)這個(gè)群體的情況比較了解，加之中小商業(yè)銀行近年來(lái)發(fā)展日新月異，對(duì)這個(gè)群體的研究有一定的獨(dú)特性和代表性。
　　全文共分六章，第一章為導(dǎo)論，主要介紹本文的選題背景與意義，研究方法，論文結(jié)構(gòu)以及文章的創(chuàng)新與不足。
　　第二章為商業(yè)銀行公司治理的文獻(xiàn)綜述，從一般企業(yè)的公司治理理論介紹

9、到商業(yè)銀行公司治理文獻(xiàn)，梳理了近年來(lái)國(guó)際上對(duì)銀行公司治理研究方面的主要進(jìn)展特別是實(shí)證研究方法方面的進(jìn)展，重點(diǎn)介紹了銀行與一般企業(yè)公司治理的差異性，分析了公司治理的重點(diǎn)領(lǐng)域:董事會(huì)職能、股東與股權(quán)結(jié)構(gòu)的文獻(xiàn)，并以此作為貫穿全文研究的重點(diǎn)。
　　第三章介紹國(guó)際金融機(jī)構(gòu)公司治理模式、結(jié)構(gòu)以及存在的主要問(wèn)題，對(duì)幾家有代表性銀行的公司治理進(jìn)行案例分析，指出董事會(huì)作為金融機(jī)構(gòu)公司治理的核心，其在制定科學(xué)的戰(zhàn)略規(guī)劃、合理的激勵(lì)約束機(jī)制等對(duì)金融機(jī)

10、構(gòu)公司治理和長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展所具有的重要意義，以及本次金融危機(jī)后國(guó)際社會(huì)對(duì)金融機(jī)構(gòu)公司治理的改革特別是對(duì)加強(qiáng)董事會(huì)履職方面的改革及出臺(tái)的政策情況。
　　第四章介紹中國(guó)中小商業(yè)銀行公司治理的發(fā)展現(xiàn)狀及存在的問(wèn)題，重點(diǎn)闡述銀行業(yè)公司治理的特殊性以及中小銀行公司治理與大型銀行公司治理的差異性。主要從董事會(huì)職責(zé)及董事履職、股權(quán)結(jié)構(gòu)及股東行為等方面進(jìn)行闡述。
　　第五章對(duì)中國(guó)中小銀行進(jìn)行案例與計(jì)量的實(shí)證分析，力求通過(guò)實(shí)證分析找到我國(guó)銀行業(yè)公司