進(jìn)口鐵礦石價(jià)格波動(dòng)對(duì)中國(guó)鋼鐵行業(yè)的影響

1、<p>　　進(jìn)口鐵礦石價(jià)格波動(dòng)對(duì)中國(guó)鋼鐵行業(yè)的影響</p><p>　　【摘要】隨著中國(guó)城市化進(jìn)程的加快，對(duì)鐵礦石需求不斷增加，而國(guó)內(nèi)鐵礦石供給不足導(dǎo)致對(duì)外依存度增加，而國(guó)際鐵礦石價(jià)格近年大幅波動(dòng)，對(duì)中國(guó)鋼鐵行業(yè)產(chǎn)生了一定影響。文章主要從對(duì)鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)成本、對(duì)鋼鐵企業(yè)利潤(rùn)和對(duì)鋼鐵產(chǎn)品國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力三個(gè)方面分析國(guó)際鐵礦石價(jià)格波動(dòng)對(duì)我國(guó)鋼鐵行業(yè)產(chǎn)生的影響，最后提出提高鋼鐵產(chǎn)業(yè)集中度、加強(qiáng)行業(yè)聯(lián)盟、鋼鐵產(chǎn)業(yè)升級(jí)和

2、加強(qiáng)資源控制等方面的應(yīng)對(duì)策略。 </p><p>　　【關(guān)鍵詞】鐵礦石；價(jià)格波動(dòng)；鋼鐵行業(yè) </p><p>　　【中圖分類(lèi)號(hào)】F416.31 【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】A 【文章編號(hào)】1004-4434（2013）09-0119-05 </p><p>　　一、引言和文獻(xiàn)綜述 </p><p>　　鋼鐵工業(yè)是國(guó)民經(jīng)濟(jì)的基石，它通過(guò)影響建筑業(yè)、機(jī)械業(yè)、汽

3、車(chē)業(yè)、輕工業(yè)、集裝箱、船舶業(yè)、鐵路業(yè)化等影響著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的方方面面。目前，我國(guó)經(jīng)濟(jì)正處于經(jīng)濟(jì)高速騰飛階段，而作為“基石”，鋼鐵業(yè)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的關(guān)聯(lián)效應(yīng)非常大，具有較強(qiáng)的前瞻和后顧效應(yīng)。但是在鋼鐵行業(yè)快速發(fā)展的同時(shí)對(duì)原料的需求越來(lái)越大，而國(guó)內(nèi)鐵礦石的供應(yīng)和質(zhì)量難以滿(mǎn)足需求，只能大量從國(guó)際市場(chǎng)采購(gòu)。國(guó)際鐵礦石供應(yīng)主要集中在力拓、必和必拓和淡水河谷等三家企業(yè)壟斷，我國(guó)鋼鐵業(yè)的發(fā)展受制于國(guó)際鐵礦石巨頭。這對(duì)我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來(lái)嚴(yán)重影響。因此，有必要對(duì)國(guó)

4、際鐵礦石價(jià)格波動(dòng)對(duì)我國(guó)鋼鐵產(chǎn)業(yè)的影響進(jìn)行分析，以提高有效的對(duì)策。 </p><p>　　王臘芳和賴(lài)明勇（2008）采用可計(jì)算一般均衡模型評(píng)估了鐵礦砂價(jià)格變化對(duì)中國(guó)各產(chǎn)業(yè)的影響。模擬結(jié)果顯示，鐵礦砂進(jìn)口價(jià)格的大幅度上升，給中國(guó)各產(chǎn)業(yè)帶來(lái)了一定的負(fù)面影響，其中受影響較大的產(chǎn)業(yè)主要是鐵礦業(yè)、鋼鐵業(yè)、機(jī)械設(shè)備業(yè)、煤、汽車(chē)、建筑、紡織服裝業(yè)以及羊毛等。隨著近年來(lái)我國(guó)國(guó)際初級(jí)產(chǎn)品進(jìn)口的大幅度增加，初級(jí)產(chǎn)品價(jià)格的大幅波動(dòng)成為影

5、響我國(guó)價(jià)格水平的重要因素之一。本文以原油、鐵礦石、農(nóng)產(chǎn)品（大豆）為例，通過(guò)研究發(fā)現(xiàn)，由于定價(jià)機(jī)制、傳導(dǎo)環(huán)節(jié)等差異，三類(lèi)初級(jí)產(chǎn)品價(jià)格變化對(duì)其國(guó)內(nèi)主要制成品成本的影響程度及其價(jià)格傳導(dǎo)效應(yīng)存在較大的不同，從而在進(jìn)一步影響國(guó)內(nèi)價(jià)格水平的傳導(dǎo)效應(yīng)上存在顯著差異。閆秀潔（2010）采用生產(chǎn)要素價(jià)格理論分析了國(guó)際鐵礦石價(jià)格變化對(duì)鋼鐵業(yè)影響。并建立了生產(chǎn)要素供給方與需求方之間的博弈模型。然后利用經(jīng)濟(jì)計(jì)量模型對(duì)2001年至2009年的季度數(shù)據(jù)進(jìn)行了實(shí)證分

6、析，通過(guò)生產(chǎn)要素價(jià)格理論分析得出：短期內(nèi)鐵礦石價(jià)格的上漲將會(huì)減少鋼鐵產(chǎn)量、同時(shí)降低鋼鐵企業(yè)的利潤(rùn)，但不會(huì)影響鋼鐵產(chǎn)品的價(jià)格。長(zhǎng)期內(nèi)鐵礦石價(jià)格的上漲將會(huì)增加鋼鐵的產(chǎn)出，推動(dòng)鋼鐵產(chǎn)品價(jià)格的上漲，但長(zhǎng)期利潤(rùn)為零。劉宇等（2011）采用國(guó)家</p><p>　　從上述文獻(xiàn)可以看出，國(guó)際鐵礦石價(jià)格的上漲對(duì)于我國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)特別是鋼鐵產(chǎn)業(yè)產(chǎn)生了一定影響，只是影響的程度存在差異。本文在分析進(jìn)口鐵礦石價(jià)格變化的基礎(chǔ)上。系統(tǒng)的研究了進(jìn)

7、口鐵礦石價(jià)格變化對(duì)我國(guó)鋼鐵行業(yè)的影響，以提出針對(duì)性的對(duì)策。 </p><p>　　二、中國(guó)進(jìn)口礦石價(jià)格波動(dòng)分析 </p><p>　?。ㄒ唬┲袊?guó)鐵礦石進(jìn)口價(jià)格分析 </p><p>　　從2003年開(kāi)始。我國(guó)鐵礦石進(jìn)口價(jià)格也開(kāi)始大幅波動(dòng)，2004年國(guó)際鐵礦石協(xié)定價(jià)格比2003年上漲18.6%，2005年比2004年上漲71.5%。2006年比2005年上漲19%，2

8、007年比2006年上漲9.5%。2008年與上一年相比，粉礦上漲79.88%、塊礦上漲96.5%，2010年鐵礦石進(jìn)口量達(dá)到201493萬(wàn)噸。是2003年的6倍，而同期進(jìn)口價(jià)格則漲了4.4倍，并創(chuàng)下鐵礦石價(jià)格歷史上最大漲幅。在國(guó)際鐵礦石供需沒(méi)有發(fā)生明顯變化的前提下，我國(guó)鐵礦石進(jìn)口存在“中國(guó)買(mǎi)什么，什么就漲”的現(xiàn)象，在一定程度上說(shuō)明我國(guó)尚不能左右鐵礦石定價(jià)權(quán)。 </p><p>　?。ǘ﹪?guó)際鐵礦石定價(jià)機(jī)制 &l

9、t;/p><p>　　目前國(guó)際鐵礦石普遍采用普氏價(jià)格指數(shù)，這個(gè)指數(shù)數(shù)據(jù)來(lái)源包括電話(huà)問(wèn)詢(xún)等方式。向礦方、鋼廠及交易商采集數(shù)據(jù)，參照由包括部分現(xiàn)貨招標(biāo)、平臺(tái)交易以及港口現(xiàn)貨在內(nèi)的當(dāng)天實(shí)際交易，以及詢(xún)價(jià)對(duì)象認(rèn)為的可交易價(jià)格等信息編制而成。普氏公司編輯人員，在每個(gè)交易日會(huì)向參與現(xiàn)貨市場(chǎng)交易的機(jī)構(gòu)聯(lián)系。以電話(huà)或網(wǎng)絡(luò)的方式詢(xún)問(wèn)當(dāng)天交易情況。比如交易單數(shù)、對(duì)價(jià)格的看法等。普氏價(jià)格指數(shù)被世界三大礦山選為鐵礦石定價(jià)依據(jù)。近年來(lái)，主要鐵

10、礦石生產(chǎn)企業(yè)通過(guò)招標(biāo)形式出售的鐵礦石呈增多之勢(shì)，鐵礦石定價(jià)機(jī)制逐漸演變成——現(xiàn)貨的招標(biāo)價(jià)影響普氏指數(shù)價(jià)格。而指數(shù)價(jià)格走勢(shì)又決定性地影響了長(zhǎng)協(xié)價(jià)格。 </p><p>　　在鐵礦石定價(jià)機(jī)制中。無(wú)論是長(zhǎng)協(xié)定價(jià)機(jī)制還是指數(shù)定價(jià)機(jī)制，在2004年后都很難令供需雙方滿(mǎn)意。2008年金融危機(jī)中，鐵礦石突然轉(zhuǎn)變?yōu)橘u(mài)方市場(chǎng)。撼動(dòng)了執(zhí)行20多年的長(zhǎng)協(xié)機(jī)制。2010年3月，新日鐵與淡水河谷達(dá)成初步的季度價(jià)格（provisional

11、price）合同，必和必拓和力拓隨后跟進(jìn)。所謂季度定價(jià)，即所謂“指數(shù)定價(jià)”，指鋼廠與供應(yīng)商仍簽署長(zhǎng)期供應(yīng)協(xié)議，規(guī)定每年采購(gòu)鐵礦石的量，價(jià)格則參考普氏指數(shù)隨行就市。這意味著長(zhǎng)協(xié)機(jī)制徹底瓦解，鐵礦石市場(chǎng)進(jìn)入全現(xiàn)貨時(shí)代。目前，長(zhǎng)協(xié)價(jià)已從季度定價(jià)進(jìn)一步發(fā)展到月度定價(jià)。而現(xiàn)貨時(shí)代的另一個(gè)標(biāo)志是招標(biāo)的出現(xiàn)，這也是鐵礦石定價(jià)機(jī)制失衡的開(kāi)始。 </p><p>　　在年度長(zhǎng)協(xié)機(jī)制沒(méi)有打破之前，中國(guó)鐵礦石市場(chǎng)分工比較明確——必和必

12、拓、力拓、淡水河谷三大鐵礦石廠商主要供應(yīng)長(zhǎng)協(xié)礦；貿(mào)易商主要做現(xiàn)貨礦，其中現(xiàn)貨礦以印度礦為主。但從2010年下半年開(kāi)始。三大礦山加大現(xiàn)貨投放，而進(jìn)口到中國(guó)的印度礦則受當(dāng)?shù)卣哂绊懠眲p少。在全現(xiàn)貨時(shí)代，鐵礦石定價(jià)機(jī)制的核心是普氏指數(shù)。由于鐵礦石的大宗商品屬性，每天市場(chǎng)上成交的現(xiàn)貨船數(shù)有限，指數(shù)采納的交易可能更少，指數(shù)變化難以符合市場(chǎng)。 　　鐵礦石海運(yùn)費(fèi)是組成進(jìn)口鐵礦石CIF價(jià)格的主要部分，因此海運(yùn)費(fèi)的起伏直接影響CIF價(jià)格的波動(dòng)。海運(yùn)費(fèi)

13、的上升必然引起CIF價(jià)格的上升。但是海運(yùn)費(fèi)下降時(shí)，CIF價(jià)格的下降卻相當(dāng)緩慢，也就是說(shuō)海運(yùn)費(fèi)的增長(zhǎng)對(duì)CIF價(jià)格的影響具有持久性。另外鐵礦石開(kāi)采的人力成本也在不斷增加。再加上現(xiàn)有的礦石成本中至少要增加安全環(huán)保等方面的幾項(xiàng)費(fèi)用：一是安全成本，過(guò)去因?yàn)橘Y金緊張，嚴(yán)重欠賬；二是環(huán)保費(fèi)用，包括大氣治理、排土場(chǎng)、尾礦壩治理等都需要加大投人；三是礦區(qū)生態(tài)維護(hù)、土地復(fù)墾等。 </p><p>　　三、國(guó)際鐵礦石價(jià)格波動(dòng)對(duì)中國(guó)鋼鐵

14、行業(yè)的影響 </p><p>　　中國(guó)鋼鐵產(chǎn)能從2002年的1.82億噸到2012年的7.16億噸。短短幾年翻了將近4倍。中國(guó)鋼鐵工業(yè)不僅為中國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展作出了重大貢獻(xiàn)，也為世界經(jīng)濟(jì)的繁榮和世界鋼鐵工業(yè)的發(fā)展起到了積極的促進(jìn)作用。2008年全球金融危機(jī)爆發(fā)，所有主要產(chǎn)鋼國(guó)產(chǎn)量大減，而中國(guó)的鋼鐵產(chǎn)量雖然增速大幅回落，但依然同比增產(chǎn)1.1%，產(chǎn)量創(chuàng)下7億噸歷史新高。近幾年。中國(guó)鋼鐵工業(yè)取得了多項(xiàng)世界第一：產(chǎn)量

15、第一、出口量第一、消費(fèi)量第一，并一躍成為全球鋼鐵生產(chǎn)大國(guó)。但世界鋼鐵生產(chǎn)大國(guó)并沒(méi)有成為鋼鐵生產(chǎn)強(qiáng)國(guó)，在全球鋼鐵產(chǎn)業(yè)格局中沒(méi)有話(huà)語(yǔ)權(quán)。 </p><p>　?。ㄒ唬?duì)鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)成本的影響分析 </p><p>　　形成此趨勢(shì)的主要原因是原材料成本在鋼鐵企業(yè)的成本中約占50%的比例，而鐵礦石正是其最主要也是最重要的生產(chǎn)原料，占總成本的37%。因此，鐵礦石的價(jià)格變動(dòng)直接影響我國(guó)鋼鐵企業(yè)的生產(chǎn)成

16、本。 </p><p>　　從表2可以看出，隨著鐵礦石價(jià)格的上漲。我國(guó)鋼鐵企業(yè)的成本從2002年的8304.06億元，到2008年的43018.61億元。年成本增長(zhǎng)率為24.72%。我國(guó)進(jìn)口鐵礦石價(jià)格從2002年的24.8美元/噸，到2010年的128.4美元，噸，短短的6年間翻了5.2倍。其強(qiáng)勁的上漲趨勢(shì)推動(dòng)了鋼鐵企業(yè)生產(chǎn)成本的上升。 </p><p>　?。ǘ╀撹F企業(yè)利潤(rùn)的影響分析

17、</p><p>　　鋼材價(jià)格長(zhǎng)時(shí)間處于低位，但只要鋼材價(jià)格稍有上漲，進(jìn)口鐵礦石便立即跟漲，且漲幅遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于鋼材價(jià)格。以2012年10月份為例，鋼鐵協(xié)會(huì)鋼材價(jià)格指數(shù)環(huán)比僅上漲2.9%，但同期進(jìn)口鐵礦石訂貨價(jià)格比最低時(shí)（9月份第三周）卻已上漲15.9%。鋼材價(jià)格與進(jìn)口鐵礦石價(jià)格漲跌不同步，且進(jìn)口鐵礦石價(jià)格漲幅遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于鋼材價(jià)格的狀況，吞噬了鋼鐵企業(yè)微薄的利潤(rùn)，使鋼鐵企業(yè)采購(gòu)進(jìn)口鐵礦石成為高風(fēng)險(xiǎn)的游戲，許多企業(yè)就是因?yàn)闆](méi)

18、有“踩準(zhǔn)點(diǎn)”而陷入虧損。 </p><p>　?。ㄈ╀撹F產(chǎn)品國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的影響分析 </p><p>　　改革開(kāi)放以前，我國(guó)大力發(fā)展重工業(yè)，鋼鐵行業(yè)出現(xiàn)了快速發(fā)展，建立了齊全的行業(yè)生產(chǎn)體系，改革開(kāi)放以后，我國(guó)鋼鐵行業(yè)生產(chǎn)量和生產(chǎn)技術(shù)都得到了提升。特別是加入WTO以后，中國(guó)鋼鐵生產(chǎn)量和出口量都居世界第一位，2012年鋼鐵產(chǎn)能接近10億噸，鋼鐵出口量達(dá)到5573萬(wàn)噸，進(jìn)口1366萬(wàn)噸，純出口4

19、170萬(wàn)噸，2009到2012年鋼材出口和凈出口同比增長(zhǎng)率分別為73%、14.85%、14.01%和1044%、27.44%和28.88%。但是在出口規(guī)模上升的同時(shí)，出口的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)卻有待提高。中國(guó)鋼材出口平均單價(jià)為1240.44美元/噸，而進(jìn)口鋼材均價(jià)為1724.57美元/噸，中國(guó)進(jìn)口的主要是特厚鋼板和特種鋼材，國(guó)內(nèi)外價(jià)格差異較大。 </p><p>　　四、提高我國(guó)鋼鐵行業(yè)應(yīng)對(duì)鐵礦石價(jià)格波動(dòng)的能力對(duì)策 <

20、/p><p>　?。ㄒ籰通過(guò)資產(chǎn)重組聯(lián)合并購(gòu)等方式。提高鋼鐵產(chǎn)業(yè)集中度 </p><p>　　20世紀(jì)90年代以來(lái)國(guó)際上特別是發(fā)達(dá)國(guó)家鋼鐵企業(yè)之間逐漸從對(duì)立走向合作，兼并重組盛行，逐漸提高了產(chǎn)業(yè)集中度。比如歐洲，2000年以來(lái)，歐洲共同行業(yè)兼并重組呈加速趨勢(shì)，德國(guó)蒂森和克虜伯公司合并，英鋼聯(lián)和荷蘭霍高文公司合并，LNN集團(tuán)先后實(shí)施大規(guī)模的跨國(guó)并購(gòu)，組成米塔爾鋼鐵集團(tuán)，近年又收購(gòu)兼并了美國(guó)國(guó)籍鋼

21、鐵公司和阿塞爾鋼鐵公司。成為全球最大的鋼鐵公司。通過(guò)兼并重組。2011年歐洲四大鋼鐵公司的市場(chǎng)集中度達(dá)到90.73%。1999年僅僅為54.29%。美國(guó)鋼鐵業(yè)雖然相對(duì)落后，但經(jīng)過(guò)今年的兼并重組到2007年前4家鋼鐵公司產(chǎn)量所占比例為52.9%，1999年為37.9%。日本目前最大的4家鋼鐵企業(yè)市場(chǎng)集中度為74.77%，韓國(guó)為88.93%。而我國(guó)市場(chǎng)集中度卻呈現(xiàn)下降趨勢(shì)。前四家鋼鐵企業(yè)產(chǎn)量所占比例1999年為31.3%。2011年僅僅為1

22、9.6%。前十家鋼企的產(chǎn)業(yè)集中度不超過(guò)40%，這也是這個(gè)鋼鐵行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力低，難以應(yīng)對(duì)國(guó)際市場(chǎng)鐵礦石價(jià)格變化、取得談判優(yōu)勢(shì)的重要原因。這就需要通過(guò)資產(chǎn)重組聯(lián)合并購(gòu)等方式，提高鋼鐵產(chǎn)業(yè)集中度。 </p><p>　　（二）強(qiáng)行業(yè)聯(lián)盟，規(guī)范現(xiàn)貨市場(chǎng) </p><p>　　進(jìn)口礦石的談判，需要中國(guó)鋼鐵企業(yè)擰成一股繩。共同采取對(duì)策來(lái)獲得最佳效果，朝著有利于鋼鐵發(fā)展的方向努力，目前的分散局勢(shì)非常不利于

23、礦石的談判。所以鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)必須充分發(fā)揮行業(yè)協(xié)會(huì)的作用，引導(dǎo)和督促鋼鐵企業(yè)加強(qiáng)聯(lián)盟，集聚談判力量。減少談判內(nèi)訌現(xiàn)象。合理削減進(jìn)口鐵礦石資質(zhì)的企業(yè)，打擊“借殼”進(jìn)口鐵礦石的投機(jī)行為，以減少鐵礦石現(xiàn)貨需求，促進(jìn)長(zhǎng)期貿(mào)易交易的地位，扭轉(zhuǎn)我國(guó)在鐵礦石談判的被動(dòng)局面。 </p><p>　　對(duì)于現(xiàn)貨市場(chǎng)，無(wú)論在國(guó)內(nèi)礦石交易還是印度現(xiàn)貨貿(mào)易礦，盡管交易數(shù)量巨大，但價(jià)格卻是不穩(wěn)定的，國(guó)內(nèi)礦石的價(jià)格，即使是長(zhǎng)期供應(yīng)商，并簽訂了年

24、度合同，也初步確定了價(jià)格，執(zhí)行合同時(shí)價(jià)格也是隨時(shí)變化的，年度合同僅僅體現(xiàn)為資質(zhì)問(wèn)題。這樣，就引導(dǎo)著礦石貿(mào)易系也追求短期效益，倒買(mǎi)倒賣(mài)，囤積期出，人為地制造礦石混亂局面。使我國(guó)鐵礦石談判的有利局面因現(xiàn)貨亂局而多次被供應(yīng)商利用，所以必須規(guī)范現(xiàn)貨市場(chǎng)，減少現(xiàn)貨需求，并使現(xiàn)貨價(jià)格相對(duì)穩(wěn)定，改變現(xiàn)貨無(wú)序增長(zhǎng)狀況。 </p><p>　?。ㄈ╀撹F產(chǎn)業(yè)升級(jí)和淘汰落后產(chǎn)能 </p><p>　　鋼鐵企業(yè)

25、要將產(chǎn)品升級(jí)放在首位。將提高量大面廣的鋼材產(chǎn)品質(zhì)量、檔次和穩(wěn)定性作為產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整的重中之重。加強(qiáng)鋼鐵工業(yè)與建筑、汽車(chē)、機(jī)械、船舶、家電等主要下游用鋼產(chǎn)業(yè)合作，加快完善產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)、推進(jìn)下游產(chǎn)業(yè)設(shè)計(jì)規(guī)范升級(jí)。同時(shí)，鼓勵(lì)少數(shù)有實(shí)力的企業(yè)發(fā)展高精尖品種，防止高檔次同質(zhì)化發(fā)展。產(chǎn)品升級(jí)是轉(zhuǎn)型升級(jí)的關(guān)鍵。從關(guān)鍵品種的消費(fèi)預(yù)測(cè)數(shù)據(jù)分析。特殊鋼產(chǎn)品的需求將會(huì)有較大的增長(zhǎng)空間，需要政策加大支持力度。同時(shí)鋼鐵行業(yè)的節(jié)能減排和淘汰落后是關(guān)系到行業(yè)健康發(fā)展的關(guān)鍵

26、因素，也是一項(xiàng)具有長(zhǎng)期性、復(fù)雜性的艱巨工程，政策的執(zhí)行力是其核心問(wèn)題。 </p><p>　?。ㄋ模┘訌?qiáng)資源的控制 </p><p>　　對(duì)于鋼鐵企業(yè)來(lái)說(shuō)，原材料資源是影響企業(yè)生產(chǎn)成本的關(guān)鍵因素，近年來(lái)鋼鐵行業(yè)的利潤(rùn)水平處于低效益狀態(tài)，其中的重要因素就是鐵礦石等原材料成本的大幅上漲擠占行業(yè)利潤(rùn)。所以，通過(guò)各種方式加強(qiáng)對(duì)原材料資源的控制，延伸產(chǎn)業(yè)鏈，是鋼鐵企業(yè)提升競(jìng)爭(zhēng)力的重要途徑。鋼鐵企業(yè)控