跨國(guó)公司在華資本弱化避稅及我國(guó)對(duì)策研究.pdf

1、隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)逐漸開放,跨國(guó)公司不斷地深入,已成為我們?nèi)粘Ｉ钪兄匾囊徊糠?。不可否認(rèn),跨國(guó)公司曾帶來(lái)了優(yōu)秀的管理理念和先進(jìn)的技術(shù)極大地帶動(dòng)了中國(guó)國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展,同時(shí)也推動(dòng)了中國(guó)出口業(yè)的蓬勃向上。但資本逐利的本性也使跨國(guó)公司利用我國(guó)與其他國(guó)家稅制的差異借助各種避稅手段逃避在我國(guó)的納稅義務(wù)。跨國(guó)公司的這些避稅活動(dòng)每年給我國(guó)造成了巨額的稅款損失。近年來(lái)跨國(guó)公司在華避稅行為越演越烈,2011年11月陜西省國(guó)家稅務(wù)局成功追繳了日本某跨國(guó)公司在

2、我國(guó)的避稅款一千一百余萬(wàn)元,據(jù)了解,這是我國(guó)第一個(gè)反資本弱化避稅案例。資本弱化避稅現(xiàn)已成為跨國(guó)公司避稅的一大利器?？鐕?guó)公司在華資本弱化避稅不僅嚴(yán)重侵犯了我國(guó)國(guó)家稅收主權(quán),違背了稅收中性原則,損害了合資企業(yè)的中方利益,而且丑化了我國(guó)投資環(huán)境,加大了我國(guó)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行風(fēng)險(xiǎn),危害了我國(guó)國(guó)家經(jīng)濟(jì)安全。
　　首先回顧了資本弱化避稅的相關(guān)經(jīng)濟(jì)理論,總結(jié)了國(guó)內(nèi)外最近研究成果,介紹了國(guó)際上規(guī)制資本弱化避稅的主要方法——正常交易原則和固定比例原則。在此基

3、礎(chǔ)上分析了我國(guó)資本弱化稅制的現(xiàn)狀,我國(guó)采用固定比例原則為主正常交易原則為輔的稅制,固定比例原則僅適用于關(guān)聯(lián)方。然后結(jié)合我國(guó)現(xiàn)有資本弱化稅制對(duì)跨國(guó)公司利用資本弱化進(jìn)行避稅的機(jī)制進(jìn)行分析。選取我國(guó)跨國(guó)公司2005-2011年七年的資本結(jié)構(gòu)數(shù)據(jù)對(duì)跨國(guó)公司的資本結(jié)構(gòu)的特征進(jìn)行實(shí)證分析得出跨國(guó)公司的負(fù)債率比國(guó)內(nèi)公司高,而且逐年升高,同時(shí)跨國(guó)公司的資本結(jié)構(gòu)存在穩(wěn)定的行業(yè)差別。借助邊際稅率來(lái)衡量跨國(guó)公司的稅負(fù)水平,利用廣義矩估計(jì)建立動(dòng)態(tài)估計(jì)模型從時(shí)間

4、序列與橫截面兩個(gè)維度上考察稅收對(duì)跨國(guó)公司資本結(jié)構(gòu)的影響,得出稅收對(duì)跨國(guó)公司資本結(jié)構(gòu)有顯著的影響,跨國(guó)公司的邊際稅率越高,其負(fù)債率越高,兩者呈正相關(guān)關(guān)系。然后選取跨國(guó)公司在華資本弱化避稅的典型案例進(jìn)行剖析,最后針對(duì)我國(guó)資本弱化稅制規(guī)定分散,效力偏低;債權(quán)比例以所有關(guān)聯(lián)方作為整體計(jì)算有失公平;僅對(duì)超額利息進(jìn)行處理,避稅成本過(guò)低等不足之處提出在法律中對(duì)資本弱化稅制予以系統(tǒng)地規(guī)定;債權(quán)以單個(gè)關(guān)聯(lián)方分別計(jì)算;固定比例分行業(yè)區(qū)別對(duì)待;對(duì)超額貸款本金