保險公司風險分析與管理研究.pdf

1、保險業(yè)是金融體系的重要組成部分。然而，我國保險業(yè)目前還處于初級發(fā)展階段，自身存在著許多問題。一方面，保險產(chǎn)品單一，結構不合理；經(jīng)營效率低，管理手段落后；盲目追求短期效益，忽視經(jīng)營戰(zhàn)略；保險資金投資渠道少，投資收益低；資產(chǎn)負債不匹配現(xiàn)象嚴重；保險市場集中度高，政府保護嚴重；政策法規(guī)不完善；另一方面，保險公司風險管理意識薄弱，內部控制存在缺陷，監(jiān)管識別、防范、控制風險的水平亟待提高。以上這些因素使我國保險公司無力抵抗風險，嚴重影響了償付能力

2、，直接制約著保險業(yè)的進一步發(fā)展。
　　 隨著世界經(jīng)濟一體化程度的加深，風險的國際化特征也越來越明顯。主要表現(xiàn)為風險因素增多，波動速度加快，影響范圍增大。這給我國保險公司帶來了嚴峻的挑戰(zhàn)。保險公司本身就是一個經(jīng)營風險的機構，其經(jīng)營能力是建立在風險管理水平之上的。因此，風險管理水平的高低就決定了保險公司的市場競爭能力，只有具備良好的風險識別和控制能力的公司才能在激烈的市場競爭中獲勝。在風險管理方面，許多發(fā)達國家的保險公司經(jīng)過數(shù)十年甚

3、至上百年的探索，建立了比較完善的風險管理體系和先進的風險管理技術，值得我國保險企業(yè)借鑒。
　　 本文是在對風險管理相關理論的充分學習和理解的基礎上，借鑒發(fā)達國家風險管理的成熟經(jīng)驗，運用實證和比較的研究方法，通過對我國保險公司風險管理的歷史和現(xiàn)狀進行分析，并提出對保險公司風險管理整體框架的設想。保險公司包括的風險主要有：利率與匯率風險、巨災與政治風險、業(yè)務風險、競爭風險、承保理賠風險、投資風險、籌資風險、管理風險、資產(chǎn)負債匹配風險

4、等。認為各種風險之間的關系緊密并具有一定的層次性，而其中償付能力風險和投資風險是各種風險的集中體現(xiàn)，也是影響保險公司穩(wěn)健經(jīng)營，健康發(fā)展的主要因素。對償付能力風險管理的研究主要是在對美國、英國的償付能力管理研究的基礎上，對我國償付風險管理進行分析，以平安人壽保險公司為例，通過建立因子模型對其一定期間的償付能力進行研究，為提高我國保險公司償付能力提供了一些實證方面的證據(jù)。針對投資風險的管理研究是通過對美國、英國投資風險管理的介紹，主要研究我