新準(zhǔn)則下上市公司資產(chǎn)減值計(jì)提行為實(shí)證研究.pdf

1、為抑制上市公司利用資產(chǎn)減值的計(jì)提與轉(zhuǎn)回進(jìn)行盈余管理，2006年，財(cái)政部頒布新資產(chǎn)減值準(zhǔn)則。新準(zhǔn)則第十七條明確規(guī)定:“資產(chǎn)減值損失一經(jīng)確認(rèn)，在以后會(huì)計(jì)期間不得轉(zhuǎn)回”，這一規(guī)定同原有企業(yè)會(huì)計(jì)制度以及國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則均存在較大不同。同時(shí)，2008年，始于美國(guó)的金融危機(jī)爆發(fā)，嚴(yán)重影響我國(guó)制造行業(yè)的發(fā)展，可以預(yù)計(jì)，上市公司將大量計(jì)提減值準(zhǔn)備。這一特殊制度及時(shí)代背景，為研究上市公司的減值計(jì)提行為，新準(zhǔn)則的實(shí)施能否達(dá)到預(yù)期效果提供了良好的契機(jī)。
　

2、　 本文對(duì)滬市A股制造行業(yè)2007-2010年上市公司資產(chǎn)減值計(jì)提情況進(jìn)行實(shí)證研究，分析金融危機(jī)背景下，新準(zhǔn)則實(shí)施后上市公司資產(chǎn)減值計(jì)提行為。樣本描述統(tǒng)計(jì)分析顯示，各年度上市公司資產(chǎn)減值計(jì)提情況存在差異，2008和2009年流動(dòng)資產(chǎn)減值計(jì)提金額和長(zhǎng)期資產(chǎn)減值計(jì)提金額均明顯大于2007和2010年，方差分析的結(jié)果證實(shí)這一差異是顯著的;同時(shí)，對(duì)各年度上市公司分盈利和虧損兩種類型進(jìn)行描述統(tǒng)計(jì)，結(jié)果顯示當(dāng)年度虧損的上市公司中計(jì)提減值的企業(yè)比例

3、數(shù)目明顯大于當(dāng)年度盈利上市公司中計(jì)提減值的比例，獨(dú)立樣本T檢驗(yàn)證實(shí)這一差異顯著存在。將影響減值計(jì)提的經(jīng)濟(jì)因素和盈余管理因素分別對(duì)長(zhǎng)期資產(chǎn)減值計(jì)提比和流動(dòng)資產(chǎn)減值計(jì)提比做回歸分析，進(jìn)一步分析上市公司減值計(jì)提的行為特征?；貧w結(jié)果顯示，長(zhǎng)期資產(chǎn)減值計(jì)提同三大盈余管理動(dòng)機(jī)（大清洗、扭虧為盈、管理層變更）不存在顯著相關(guān)性，長(zhǎng)期資產(chǎn)減值的計(jì)提是企業(yè)資產(chǎn)減值毀損的真實(shí)體現(xiàn);對(duì)流動(dòng)資產(chǎn)減值計(jì)提的回歸結(jié)果顯示，虧損上市公司存在利用流動(dòng)資產(chǎn)減值計(jì)提進(jìn)行大清

4、洗的行為。實(shí)證結(jié)果表明，新準(zhǔn)則的實(shí)施一定程度上有效抑制了上市公司利用長(zhǎng)期資產(chǎn)減值進(jìn)行盈余操縱的行為，但是，上市公司仍然存在利用流動(dòng)資產(chǎn)減值的計(jì)提進(jìn)行大清洗的行為，新準(zhǔn)則并沒有堵住上市公司盈余操縱的所有缺口。
　　 結(jié)合實(shí)證檢驗(yàn)結(jié)果，本文認(rèn)為企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則作為一種強(qiáng)制性制度，雖然在一定程度上能夠起到規(guī)范會(huì)計(jì)工作的作用，但是，作為一種外部制約機(jī)制，只能從技術(shù)層面上對(duì)企業(yè)行為進(jìn)行規(guī)范，并且，單純?yōu)檫_(dá)到監(jiān)管目的而制定的一些措施缺乏理論支持