簡介：金融市場基礎(chǔ)知識(shí),課程結(jié)構(gòu),金融市場類型金融機(jī)構(gòu)市場機(jī)制金融監(jiān)管,,第一章金融市場概述,PARTONE,§1金融市場的概念與功能,一、金融市場的概念1、定義通常指以金融資產(chǎn)為交易對(duì)象而形成的供求關(guān)系及其機(jī)制的總和。其包括三層含義①是進(jìn)行金融交易的場所（有形或無形）。②反映了金融資產(chǎn)的供應(yīng)者與需求者之間的供求關(guān)系，揭示資金的集中與傳遞過程。③包含金融資產(chǎn)交易過程中產(chǎn)生的各種機(jī)制如價(jià)格機(jī)制。,§1金融市場的概念與功能,2、金融資產(chǎn)及分類金融資產(chǎn)也稱金融工具或證券，是與實(shí)物資產(chǎn)相對(duì)應(yīng)的。金融資產(chǎn)本身并不是社會(huì)財(cái)富的代表，對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)并沒有直接的貢獻(xiàn)，而是間接起作用。它們使公司經(jīng)營權(quán)和所有權(quán)相分離。當(dāng)公司的實(shí)物資產(chǎn)創(chuàng)造收入以后，金融資產(chǎn)的持有者有權(quán)分享這些收益。因此，金融資產(chǎn)是建立在債權(quán)或股權(quán)關(guān)系基礎(chǔ)之上，持有人有對(duì)未來現(xiàn)金流的索取權(quán)。分類一般分為債務(wù)性證券（如債券）和權(quán)益性證券（如股票）。,§1金融市場的概念與功能,3、金融市場的特點(diǎn)與要素市場不同，金融市場的交易對(duì)象是各種金融工具而非生產(chǎn)要素；金融機(jī)構(gòu)不僅是交易的參加者，還是金融工具的創(chuàng)造者和融資中介。要素市場勞動(dòng)力市場、房地產(chǎn)市場、技術(shù)市場、信息市場、產(chǎn)權(quán)市場等。,§1金融市場的概念與功能,二、金融市場的產(chǎn)生與發(fā)展1631年，荷蘭阿姆期特丹證券交易所（有形市場起源）18世紀(jì)倫敦證券交易市場（當(dāng)時(shí)最大的證交所）一戰(zhàn)后美國紐約金融市場。二戰(zhàn)后新興發(fā)展中國家金融市場（新加坡、韓國等）1、前提條件發(fā)達(dá)的商品貨幣經(jīng)濟(jì)2、推動(dòng)力量金融交易方式的演進(jìn),§1金融市場的概念與功能,三、金融市場的地位,,1、它創(chuàng)造了一個(gè)價(jià)值發(fā)現(xiàn)過程，金融產(chǎn)品的買賣雙方在金融市場上相互作用決定價(jià)格。2、它提供了一種流動(dòng)機(jī)制，人們在市場上自由買賣。3、它大大降低了金融產(chǎn)品交易的搜尋成本和信息成本。,,§1金融市場的概念與功能,四、金融市場的功能1、微觀經(jīng)濟(jì)功能價(jià)格發(fā)現(xiàn)機(jī)制（逐利行為與無風(fēng)險(xiǎn)套利必然使價(jià)格確定在合理水平）提供流動(dòng)性降低交易成本,§1金融市場的概念與功能,2、宏觀經(jīng)濟(jì)功能聚斂功能“蓄水池”的作用配置功能調(diào)節(jié)功能反映功能國民經(jīng)濟(jì)“晴雨表”,§2金融市場的構(gòu)成要素,一、市場主體1、基于金融活動(dòng)動(dòng)機(jī)分類2、基于自身特性的金融市場主體的分類,,,存款性金融機(jī)構(gòu)商行、儲(chǔ)行、信用社非存款性金融機(jī)構(gòu)保險(xiǎn)公司、養(yǎng)老基金、投行、投資基金金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)央行,§2金融市場的構(gòu)成要素,二、金融市場的客體金融工具一）實(shí)物資產(chǎn)金融資產(chǎn),其運(yùn)用能夠增加社會(huì)總財(cái)富的資產(chǎn)，可以是有形的，如土地、廠房、設(shè)備及勞動(dòng)者。,建立在債權(quán)或股權(quán)之上，對(duì)另一方要求在將來提供報(bào)償?shù)乃袡?quán)或索取權(quán),聯(lián)系與區(qū)別金融資產(chǎn)是實(shí)物資產(chǎn)的反映，反過來也會(huì)推動(dòng)實(shí)物資產(chǎn)的運(yùn)動(dòng)。但金融資產(chǎn)不等于實(shí)物資產(chǎn)，金融資產(chǎn)不是社會(huì)財(cái)富的代表，它們在金融活動(dòng)中產(chǎn)生并消失；而實(shí)物資產(chǎn)是社會(huì)財(cái)富的代表，不會(huì)隨著交易而產(chǎn)生或消失，只會(huì)由于使用與事故而損耗或報(bào)廢。,,,§2金融市場的構(gòu)成要素,（二）金融產(chǎn)品與金融工具,金融產(chǎn)品,金融工具,由金融機(jī)構(gòu)設(shè)計(jì)與開發(fā)的金融資產(chǎn),是金融產(chǎn)品中的一種,聯(lián)系與區(qū)別金融工具是可交易的，有較好的流動(dòng)性，交易成本低，可以有一個(gè)活躍的二級(jí)市場而金融產(chǎn)品中還包括那些不能交易的或沒有二級(jí)市場的金融資產(chǎn),,特性收益性，流動(dòng)性，安全性,§3金融市場的分類與構(gòu)成,一、按標(biāo)的物劃分,,,,,,融資目的不同風(fēng)險(xiǎn)程度與收益水平不同資金來源不同,資金相互流動(dòng)利率同向變化資金存量相互影響金融工具相互重合,,,,,§3金融市場的分類與構(gòu)成,二、按金融資產(chǎn)發(fā)行和流通特征劃分,§3金融市場的分類與構(gòu)成,三、按市場微觀結(jié)構(gòu)分經(jīng)紀(jì)人市場成本相對(duì)固定，經(jīng)紀(jì)人自身不持有頭寸交易商市場美國納斯達(dá)克，交易商充當(dāng)交易對(duì)手，持有頭寸拍賣市場（股票市場）我國證券市場，集合競價(jià)，撮合成交。,§3金融市場的分類與構(gòu)成,四、按地域劃分國內(nèi)金融市場國際金融市場,金融港的出現(xiàn)呢,§4金融市場發(fā)展趨勢,一、金融全球化主要表現(xiàn)交易國際化，參與者國際化“金融資本的擴(kuò)展總是隨著產(chǎn)業(yè)資本的擴(kuò)展進(jìn)行的”二、金融自由化自由管制自由,,,§4金融市場發(fā)展趨勢,三、金融工程化套期保值、投機(jī)、套利、構(gòu)成組合原因社會(huì)經(jīng)濟(jì)制度的變革和電子技術(shù)進(jìn)步雙刃劍東南亞金融危機(jī)，索羅斯香港政府四、資產(chǎn)證券化住宅抵押貸款證券化國有企業(yè)不良資產(chǎn)處理值得探索的方向,VS,第二章貨幣市場,PARTONE,教學(xué)指引,教學(xué)要求本章要求學(xué)生了解貨幣市場的定義及其結(jié)構(gòu)，掌握同業(yè)拆借市場、銀行承兌匯票市場、商業(yè)票據(jù)市場、大額可能轉(zhuǎn)讓存單市場、回購市場、短期政府債券市場及貨幣市場共同基金的市場等的基本交易原理。,教學(xué)要點(diǎn)一、同業(yè)拆借市場二、回購市場三、商業(yè)票據(jù)市場四、銀行承兌票據(jù)市場五、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場六、短期政府債券市場七、貨幣市場共同基金市場,前言貨幣市場概述,貨幣市場概念與特征,,1、參與者特征同一參與者經(jīng)常同時(shí)操作于市場的兩方，比如同時(shí)既為借方，也為貸方。但政府通常為資金的借入方。2、風(fēng)險(xiǎn)特征風(fēng)險(xiǎn)小，價(jià)格穩(wěn)定（因?yàn)闀r(shí)間短）3、交易特征虛擬市場（無形），計(jì)算機(jī)或電話交易，速度快，成本低。4、市場深度、廣度和彈性特征,,,①利率風(fēng)險(xiǎn)，利率上升，金融資產(chǎn)價(jià)格下跌；②再投資風(fēng)險(xiǎn)，利率下降，使投資收益再投資時(shí)回報(bào)率降低；③違約風(fēng)險(xiǎn)；④通脹風(fēng)險(xiǎn)；⑤匯兌風(fēng)險(xiǎn)；⑥政治風(fēng)險(xiǎn),貨幣市場,前言貨幣市場概述,三、貨幣市場功能1、短期資金融通2、政策功能,,,,前言貨幣市場概述,四、貨幣市場的分類,§1同業(yè)拆借市場,一、定義同業(yè)拆借指金融機(jī)構(gòu)之間的短期資金融通，由此形成的市場為同業(yè)拆借市場。同業(yè)拆借的資金主要用于彌補(bǔ)短期資金的不足、票據(jù)清算的差額以及解決臨時(shí)性的資金短缺需要。二、同業(yè)拆借市場的形成與發(fā)展產(chǎn)生于存款準(zhǔn)備金政策的實(shí)施1913年，美國按照存款余額計(jì)提一定比例準(zhǔn)備金。存款準(zhǔn)備金的余缺調(diào)劑的需要。,,,§1同業(yè)拆借市場,三、交易原理同業(yè)拆借市場主要是銀行等金融機(jī)構(gòu)之間相互借貸在中央銀行存款賬戶上的準(zhǔn)備金余額，用以調(diào)劑準(zhǔn)備金頭寸的市場。有多余準(zhǔn)備金的銀行和存在準(zhǔn)備金缺口的銀行之間存在著準(zhǔn)備金的借貸。這種準(zhǔn)備金余額的買賣活動(dòng)就構(gòu)成了傳統(tǒng)的銀行同業(yè)拆借市場。同業(yè)拆借市場資金借貸程序簡單快捷，借貸雙方可以通過電話直接聯(lián)系，也可以與市場中介人聯(lián)系。,§1同業(yè)拆借市場,四、同業(yè)拆借市場的主要參與者首推商業(yè)銀行。商業(yè)銀行既是主要的資金供應(yīng)者，又是主要的資金需求者。非銀行金融機(jī)構(gòu)如券商、互助儲(chǔ)蓄銀行、儲(chǔ)蓄貸款協(xié)會(huì)等也是金融市場上的重要參與者，它們大多以貸款人身份出現(xiàn)在該市場上。,§1同業(yè)拆借市場,五、同業(yè)拆借市場的拆借期限與利率同業(yè)拆借市場的拆借期限通常以12天為限，短至隔夜，多則12周，一般不超過1個(gè)月，當(dāng)然也有少數(shù)同業(yè)拆借交易的期限接近或達(dá)到一年的。同業(yè)拆借的拆款按日計(jì)息，拆息額占拆借本金的比例為“拆息率”。在國際貨幣市場上，比較典型的，有代表性的同業(yè)拆借利率有三種，即倫敦銀行同業(yè)拆借利率（LIBOR），新加坡銀行同業(yè)拆借利率和香港銀行同業(yè)拆借利率,§2回購市場,一、回購協(xié)議及其交易原理,,指在出售證券的同時(shí)和證券購買者簽訂的，約定在一定時(shí)期后按約定價(jià)格購回所賣證券的協(xié)議。證券出售者由此可獲得即時(shí)可用的資金，本質(zhì)上是一種質(zhì)押貸款。,,逆回購協(xié)議,資金需求者,資金提供者,出售證券獲得資金,投入資金購回證券,,交易原理,優(yōu)點(diǎn)對(duì)于非金融機(jī)構(gòu)或禁止進(jìn)入同業(yè)拆借市場的金融機(jī)構(gòu)可規(guī)避對(duì)放款的管制，期限靈活，便于滿足不同需要。信用風(fēng)險(xiǎn)出售者無力回購證券，或者利率上升，購入者手中證券貶值。處理辦法（1）設(shè)置保證金；（2）根據(jù)證券抵押品的市值隨時(shí)調(diào)整回購協(xié)議定價(jià)或者保證金數(shù)額。,§2回購市場,二、回購協(xié)議中的交易計(jì)算公式為IPPRRT/360（21）RPPPI（22）其中，PP本金；RR證券商和投資者所達(dá)成的回購時(shí)應(yīng)付的利率；T回購協(xié)議的期限；I應(yīng)負(fù)利息；RP回購價(jià)格,三、回購市場的參與者商業(yè)銀行中央銀行非銀行金融機(jī)構(gòu),§2回購市場,四、回購利率的決定（1）用于回購的證券質(zhì)地證券信用強(qiáng)，流動(dòng)性強(qiáng)，回購利率低，反之則反。（2）回購期長短（3）交割條件實(shí)物交割利率較低（4）貨幣市場其他子市場的利率水平,§2回購市場,補(bǔ)充資料我國的國債回購市場1、建立1991年全國證券交易自動(dòng)報(bào)價(jià)系統(tǒng)（STAQ）成立，9月國債回購第一筆交易完成，此后四五年，市場發(fā)展迅速，但不規(guī)范。1995年央行開始對(duì)這一市場清理整頓，目前全國統(tǒng)一的回購市場尚未形成。上交所、深交所市場2、現(xiàn)狀各地證券中心市場銀行間回購市場等等,,市場條塊分割，利率失真,§3票據(jù)市場,一、商業(yè)票據(jù)市場1、商業(yè)票據(jù)是大公司為了籌集資金，以貼現(xiàn)方式出售給投資者的一種短期無擔(dān)保承諾憑證，一般由信譽(yù)度高的公司發(fā)行。2、商業(yè)票據(jù)的歷史商業(yè)票據(jù)是貨幣市場上歷史最悠久的工具，最早可以追溯到19世紀(jì)初。與實(shí)物運(yùn)動(dòng)相聯(lián)系。20世紀(jì)20年代以來，商業(yè)票據(jù)的性質(zhì)發(fā)生了一些變化。20世紀(jì)60年代，商業(yè)票據(jù)的發(fā)行量迅速地增加。成為一種重要的融資工具。目前品種日益豐富；出現(xiàn)武士商業(yè)票據(jù)和歐洲商業(yè)票據(jù)。,§3票據(jù)市場,二、商業(yè)票據(jù)市場的要素發(fā)行者商業(yè)票據(jù)的發(fā)行者包括金融性和非金融性公司。金融性公司主要有三種附屬性公司、與銀行有關(guān)的公司及獨(dú)立的金融公司。面額在美國商業(yè)票據(jù)市場上,大多數(shù)商業(yè)票據(jù)的發(fā)行面額都在10萬美元以上。二級(jí)市場商業(yè)票據(jù)的最低交易規(guī)模為10萬美元。期限商業(yè)票據(jù)的期限較短，一般不超過270天。市場上未到期的商業(yè)票據(jù)平均期限在30天以內(nèi)，大多數(shù)商業(yè)票據(jù)的期限在20至40天之間。,§3票據(jù)市場,銷售直接出售和間接銷售。究竟采取何種方式，主要取決于發(fā)行者使用這兩種方式的成本高低。信用評(píng)估機(jī)構(gòu)發(fā)行商業(yè)票據(jù)的非利息成本1信用額度支持的費(fèi)用。2代理費(fèi)用。3信用評(píng)估費(fèi)用。投資者在美國，商業(yè)票據(jù)的投資者包括中央銀行、非金融性企業(yè)、投資公司、政府部門、私人撫恤基金、基金組織及個(gè)人。另外，儲(chǔ)蓄貸款協(xié)會(huì)及互助儲(chǔ)蓄銀行也獲準(zhǔn)以其資金的20投資于商業(yè)票據(jù)。,§3票據(jù)市場,三、銀行承兌匯票市場,,1、在商品交易活動(dòng)中，售貨人為了向購貨人索取貨款而鑒發(fā)匯票，經(jīng)銀行承兌，即成為銀行承兌匯票。,2、為方便商業(yè)交易活動(dòng)而創(chuàng)造出的一種信用工具,,§4大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場,一、概述,一種新型的金融工具，是銀行為了規(guī)避利率風(fēng)險(xiǎn)而開發(fā)出的一種短期票據(jù)。,（1）定期存款記名，不可流通；大額定期存單不記名，可流通,（2）定期存款利率固定；大額定期存單利率可固定，也可浮動(dòng)，且比定期存款利率高,（3）定期存款可提前支??；大額定期存單不可以，但可以流通轉(zhuǎn)讓，有二級(jí)市場。,§4大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場,二、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場特征大額定期存單的市場特征1、利率在60年代固定，期限也固定；現(xiàn)在利率變得靈活，時(shí)間也縮短2、風(fēng)險(xiǎn)和收益風(fēng)險(xiǎn)包括信用風(fēng)險(xiǎn)和市場風(fēng)險(xiǎn)收益高低取決于三個(gè)因素信用、期限及存單供求，同時(shí)與風(fēng)險(xiǎn)聯(lián)系也較大。按照發(fā)行者的不同，大額存單可以分為四類國內(nèi)存單歐洲美元存單揚(yáng)基存單儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)存單,,§4大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場,三、大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場,投資者一般為大企業(yè)和金融機(jī)構(gòu),存單價(jià)值分析,對(duì)于投資者而言收益性好，安全性高對(duì)銀行（發(fā)行者）而言增加資金來源，提供了資產(chǎn)負(fù)債管理的靈活手段，方便銀行經(jīng)營管理,,§4大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場,補(bǔ)充資料我國的大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場1986年試點(diǎn)上海交行，1989推向全國。對(duì)私最低500元，對(duì)公最低5萬元。期限1，3，6，9，12個(gè)月5種。記名，可掛失。背書轉(zhuǎn)讓，轉(zhuǎn)讓后不可掛失。存單利率與同期銀行存款利率基本相同，缺乏彈性目前投資者以居民個(gè)人為主，蛻變成為小額存單。缺少存單交易商等機(jī)構(gòu)投資者關(guān)于大額可轉(zhuǎn)讓定期存單問題的通知,§5貨幣市場共同基金市場,一、共同基金的概念,將眾多的小額投資者的資金集中起來，由專門的經(jīng)理人進(jìn)行市場運(yùn)作，賺取收益后按一定的期限及持有的份額進(jìn)行收益分配的一種金融組織形式。而對(duì)于主要在貨幣市場上運(yùn)作的基金稱為貨幣市場共同基金。,①開放型基金指基金在設(shè)立發(fā)行時(shí)總額不固定，投資者可以隨時(shí)認(rèn)購和贖回，購買價(jià)格由基金凈值決定,②封閉型基金指發(fā)行時(shí)基金總額固定，在規(guī)定的封閉期內(nèi)，基金總額不得變更，投資者不能向基金公司要求贖回，而只能在證券交易所隨行就市買賣基金，解決流通問題。,,§5貨幣市場共同基金市場,二、貨幣市場共同基金的特點(diǎn)1、專家理財(cái)，分散投資2、投資于高質(zhì)量貨幣資產(chǎn)組合3、可基于基金帳戶簽發(fā)支票來取現(xiàn)或者支付4、受法律限制較少（因?yàn)椴粚儆诖婵睿?，比如可以不繳納存款準(zhǔn)備金，不受利率上限限制。,§5貨幣市場共同基金市場,三、貨幣市場共同基金的發(fā)行與交易案例融通貨幣,,,,,,公募,私募,,,初次認(rèn)購按面額進(jìn)行,,實(shí)際上是投資者增持或退出基金的選擇過程,,,購買或者贖回價(jià)格所依據(jù)的凈資產(chǎn)值是不變的所以衡量基金表現(xiàn)的標(biāo)準(zhǔn)是投資收益率,§3貨幣市場共同基金市場,四、貨幣市場共同基金的發(fā)展歷史及發(fā)展方向發(fā)展歷史最早出現(xiàn)于1972年，是為了規(guī)避Q條例對(duì)存款最高利率的限制部分優(yōu)勢仍然存在，如專家理財(cái)，但另一些優(yōu)勢正在被侵蝕。原因在于，沒有獲得政府向金融機(jī)構(gòu)提供的存款保險(xiǎn)承諾，同時(shí)管制在增加，與其他貨幣工具的收益差距在縮小。五、我國貨幣市場基金的發(fā)展2003年12月10日，首批三只貨幣基金上市，華安，博時(shí)，招商。,§6短期政府債券市場,一、短期債券的發(fā)行短期政府債券是政府部門以自己為債務(wù)人而發(fā)行的期限在一年以內(nèi)的債務(wù)憑證①滿足政府短期資金周轉(zhuǎn)的需要政府發(fā)行國債的目的②作為央行操作公開市場業(yè)務(wù)的工具競價(jià)方式國庫券拍賣方式非競價(jià)方式按競爭性投標(biāo)的平均中標(biāo)價(jià)格認(rèn)購市場特征風(fēng)險(xiǎn)小，流通性強(qiáng)，面額小，收入免稅,,,,荷蘭式單一價(jià)格，最低價(jià)中標(biāo)美國式多種價(jià)格，按各自申報(bào)價(jià)格認(rèn)購,§6短期政府債券市場,收入免稅,§6短期政府債券市場,二、國庫券收益的計(jì)算商業(yè)票據(jù)收益率與國庫券收益率之間的關(guān)系R1TRMR商業(yè)票據(jù)收益率，T稅收率，RM國庫券收益率國庫券一般貼現(xiàn)發(fā)行，票面金額與發(fā)行價(jià)之間的差即為投資者的收益。實(shí)際年利率計(jì)算國庫券收益率的三種方法銀行折現(xiàn)收益率真實(shí)收益率,,,§6短期政府債券市場,,,國庫券收益的計(jì)算例期限為半年或182天的面值為10000美元的國庫券，售價(jià)為9818美元，計(jì)算其年收益率。A銀行貼現(xiàn)收益率算法（10000－9818）/10000360/18236缺點(diǎn)低估國庫券真實(shí)收益率。,,§6短期政府債券市場,B真實(shí)收益率復(fù)利法YE〔110000P/P〕365/T–1〔1100009818/9818〕365/182374C等價(jià)收益率YBEYBE10000P/P365/T。注意與貼現(xiàn)收益率公式的區(qū)別。YBE＝（10000－9818）365/182＝371％所以，等價(jià)收益率是真實(shí)收益率的很好近似計(jì)算。,§6短期政府債券市場,為什么用銀行折現(xiàn)方法算出的比實(shí)際年利率小,,用真收益率方法計(jì)算，公式為則例中,§6短期政府債券市場,三、我國的短期國債國債的三種形態(tài)實(shí)物國債，憑證式國債，記帳式國債實(shí)物國債圖1981年從開始發(fā)行中華人民共和國國庫券到1997年止，實(shí)物國庫券正式退出了歷史舞臺(tái)，以后發(fā)行的國債沒有實(shí)物國庫券了,,§6短期政府債券市場,憑證式國債圖樣；從1994年開始發(fā)行憑證式國債,第三章資本市場,PARTONE,教學(xué)指引,教學(xué)要求本章要求學(xué)生了解資本市場的概念和分類，掌握股票市場、債券市場、投資基金市場的基本知識(shí)和基本原理。,教學(xué)要點(diǎn)一、股票市場二、債券市場三、投資基金,資本市場概述,一、資本市場的概念及功能,資本市場概述,二、資本市場的結(jié)構(gòu),,§1股票市場,一、股票的概念及種類,,,股份公司發(fā)給股東作為其投資入股的證書和索取股息紅利的憑證。股票的所有者擁有剩余索取權(quán)和剩余控制權(quán)。,,（二）股票的種類按剩余索取權(quán)和剩余控制權(quán)不同普通股、優(yōu)先股,§1股票市場,1、普通股,§1股票市場,在優(yōu)先股要求權(quán)得到滿足之后才參與公司利潤和資產(chǎn)分配的股票，代表最終的剩余索取權(quán)。,特征1、公司經(jīng)營決策的參與權(quán)2、優(yōu)先認(rèn)股權(quán)3、股東是公司資產(chǎn)的最后分配者4、股息上不封頂、下不保底5、價(jià)格波動(dòng)大,1、普通股,§1股票市場,,持有人國有股法人股職工股,2、優(yōu)先股優(yōu)先股指剩余求償權(quán)優(yōu)先于普通股的股票,§1股票市場,,1、累積優(yōu)先股和非累積優(yōu)先股2、參與優(yōu)先股和非參與優(yōu)先股3、可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股4、可贖回優(yōu)先股,,§1股票市場,二、股票的一級(jí)市場,1、概念也稱發(fā)行市場，指發(fā)行人直接或間接通過中介機(jī)構(gòu)向投資者發(fā)售新發(fā)行股票而形成的市場，新發(fā)行股票分為初次發(fā)行和再發(fā)行的股票,一級(jí)市場的整個(gè)運(yùn)作過程通常由咨詢與管理、認(rèn)購和銷售兩個(gè)階段構(gòu)成,§1股票市場,二、股票的一級(jí)市場,概念,§1股票市場,二、股票的一級(jí)市場補(bǔ)充材料1股票發(fā)行制度變遷第一階段從1990年開始到2000年，我國股票發(fā)行采取的是行政審批制，這期間大量國有企業(yè)通過改制完成了上市融資。第二個(gè)階段是核準(zhǔn)制，公司上市由券商進(jìn)行輔導(dǎo)，由證監(jiān)會(huì)發(fā)審委審核。企業(yè)上市后，負(fù)責(zé)推薦的券商不再負(fù)責(zé)。這個(gè)階段從2001年3月到2004年初。第三個(gè)階段從今2004年2月1日起，我國開始推行的保薦人制度，這在世界上絕無僅有的。公司的上市要由保薦人和保薦機(jī)構(gòu)推薦擔(dān)保，上市以后，保薦機(jī)構(gòu)和保薦人也要負(fù)持續(xù)督導(dǎo)責(zé)任。補(bǔ)充材料2新股發(fā)行IPO詢價(jià)制度配售案例株冶火炬公開發(fā)行股票定價(jià)配售發(fā)行,§1股票市場,1、包銷承銷商以低于發(fā)行價(jià)的價(jià)格把公司發(fā)行的股票全部買進(jìn)，再轉(zhuǎn)賣給投資者，這樣承銷就承擔(dān)承銷過程的全部風(fēng)險(xiǎn)。2、代銷指承銷商盡可能地多銷售股票，但不保證能夠完成預(yù)定銷售額，任何沒有出售的股票可退給發(fā)行人，承銷商不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。3、備用包銷在應(yīng)用認(rèn)股權(quán)證發(fā)行股票的情況下，發(fā)行人與銀行簽訂備用包銷合同，根據(jù)合同銀行將買下全部未能出售的股票，發(fā)行人須支付備用費(fèi)用。,§1股票市場,三、股票的二級(jí)市場即股票流通的市場。二級(jí)市場通常可分為有組織的證券交易所和場外交易市場OTC（OVERTHECOUNTER）以及所謂的第三市場、第四市場市場的基本功能就是提供流動(dòng)性。作用在于創(chuàng)造了一個(gè)價(jià)格發(fā)現(xiàn)過程，降低交易成本；控制權(quán)的優(yōu)化配置金融交易所已獲國務(wù)院批準(zhǔn),,,§1股票市場,（一）證券交易所是由證券管理部門批準(zhǔn)的，為證券的集中交易提供固定場所和有關(guān)設(shè)施，并制定各項(xiàng)規(guī)則以形成公正合理的價(jià)格和有條不紊的秩序的法人組織。,由銀行、證券公司、信托機(jī)構(gòu)及各類公營或民營公司等共同出資組建，以盈利為目的的公司法人。,以會(huì)員協(xié)會(huì)形式成立，不以盈利為目的的社團(tuán)法人，主要由取得交易所會(huì)員資格的券商組成。滬市和深市,§1股票市場,目前，以公司制交易所居多,延伸閱讀公司制與會(huì)員制交易所優(yōu)劣,§1股票市場,2、證券交易所的會(huì)員制度。為了保證交易所交易有序，順利地進(jìn)行對(duì)進(jìn)入交易所交易的會(huì)員的資格有限制。各國確定會(huì)員資格的標(biāo)準(zhǔn)各不相同,但主要包括會(huì)員申請(qǐng)者的背景、能力、財(cái)力、有否從事證券業(yè)務(wù)的學(xué)識(shí)及經(jīng)驗(yàn)、信譽(yù)狀況等。倫敦交易所會(huì)員分為經(jīng)紀(jì)商和自營商；紐約交易所分為傭金經(jīng)紀(jì)人，交易所經(jīng)紀(jì)人，自營商，零股交易商，特種會(huì)員等。3、證券交易所的上市制度。證券上市就是證券交易所承認(rèn)并接納某種證券在交易所市場上掛牌交易。有上市標(biāo)準(zhǔn)，繳納上市費(fèi)用。,§1股票市場,4、證券交易所的交易制度交易制度的優(yōu)劣可從以下六個(gè)方面來考察流動(dòng)性、透明度、穩(wěn)定性、效率、成本和安全性。（1）類型根據(jù)價(jià)格決定的特點(diǎn)，證券交易制度可以分為做市商交易制度和競價(jià)交易制度。做市商交易制度也稱報(bào)價(jià)驅(qū)動(dòng)（QUOTEDRIVEN）制度；競價(jià)交易制度也稱委托驅(qū)動(dòng)（ORDERDRIVEN）制度。按照交易在時(shí)間上是否連續(xù)，競價(jià)交易制度又分為間斷性（集合）競價(jià)交易制度和連續(xù)競價(jià)交易制度。目前世界上大多數(shù)證券交易所都是實(shí)行混合的交易制度。集合競價(jià)遵循最大成交量原則。連續(xù)競價(jià)遵循價(jià)格優(yōu)先，時(shí)間優(yōu)先原則。,§1股票市場,（3）交易委托證券交易委托是投資者通知經(jīng)紀(jì)人進(jìn)行證券買賣的指令，其主要種類有1市價(jià)委托（MARKETORDER）。委托人不指定成交價(jià)，按最有利價(jià)格買賣2限價(jià)委托LIMITORDER。制定買賣限價(jià)3停止損失委托（STOPORDER）。4停止損失限價(jià)委托（STOPLIMITORDER）。,§1股票市場,（4）信用交易、保證金交易、墊頭交易指證券買者或賣者通過交付一定數(shù)額的保證金，得到證券經(jīng)紀(jì)人的信用而進(jìn)行的證券買賣。①保證金購買（BUYINGONMARGIN），是指對(duì)市場行情看漲的投資者交付一定比例的初始保證金（INITIALMARGIN），由經(jīng)紀(jì)人墊付其余價(jià)款，為他買進(jìn)指定證券。相當(dāng)于提供一所購證券為抵押的貸款，風(fēng)險(xiǎn)小。不能低于維持保證金。克服自由資金不足，倍增投資效果,§1股票市場,例題保證金購買原理。A股票10元，投資者看漲，保證金購買。初始保證金50％，維持保證金30年利率6％，自有資金10000元。一年后股價(jià)上漲為14元或者下跌為75元，問題1、可借款多少2、投資收益率3、股價(jià)下跌到什么價(jià)位投資者收到追繳保證金通知,§1股票市場,答案1、因?yàn)楸ＷC金比率為50％，所以可借款10000，購買2000股2、投資收益率（142000－10000（1＋6％）－10000）/10000＝74％（752000－10000（1＋6％）－10000）/100003、保證金比率＝帳戶凈值/總資產(chǎn)752000－10000/（752000）＝333％,§1股票市場,2賣空交易（SHORTSALES），是指對(duì)市場行情看跌的投資者本身沒有證券，就向經(jīng)紀(jì)人交納一定比率的初始保證金（現(xiàn)金或證券）借入證券，在市場上賣出，并在未來買回該證券還給經(jīng)紀(jì)人。賣空數(shù)量無限，期限不確定例題賣空原理自有資金9000元，看跌B股票。目前市價(jià)18元。初始保證金率50％，維持保證金率30％。沒有利息支付。股價(jià)不久下跌到12元。計(jì)算1、可以賣空多少股票2、下跌后投資收益率3、當(dāng)股價(jià)上升到什么價(jià)位會(huì)收到追繳通知,§1股票市場,答案1、可以賣空1000股。因?yàn)槌跏急ＷC金率50％2、（18－12）1000/9000＝6667％3、（1810009000－1000X）/1000X30,X2077,§1股票市場,（二）場外交易市場場外交易是相對(duì)于證券交易所交易而言的，凡是在證券交易所之外的股票交易活動(dòng)都可稱作場外交易。由于這種交易起先主要是在各證券商的柜臺(tái)上進(jìn)行的，因而也稱為柜臺(tái)交易（OTC，OVERTHECOUNTER）。場外交易市場與證交所相比，沒有固定的集中的場所，而是分散于各地，規(guī)模有大有小由自營商（DEALERS）來組織交易。場外交易市場無法實(shí)行公開競價(jià)，其價(jià)格是通過商議達(dá)成的場外交易比證交所上市所受的管制少，靈活方便,§1股票市場,補(bǔ)充材料二板市場二板市場是與現(xiàn)有股票市場即主板市場相對(duì)應(yīng)而存在的概念，其針對(duì)的是中小企業(yè)的股票。國際上最有名的二板市場是美國的納斯達(dá)克（NASDAQ）市場,§1股票市場,六、二板市場功能二極市場是為極具發(fā)展?jié)摿Φ闹行∑髽I(yè)提供超常規(guī)金融支持，為風(fēng)險(xiǎn)投資的退出打開通道而設(shè)計(jì)的。（1）為中小型創(chuàng)新企業(yè)提供融資便利（2）為風(fēng)險(xiǎn)投資提供退出渠道（3）有助于完善資本市場體系,,1、組織模式附屬模式；獨(dú)立模式2、上市規(guī)則保薦人制度；上市標(biāo)準(zhǔn)；管理層或主要股東出售股份的限制；首次公開發(fā)行；公眾持股比例；信息披露；公司管治制度3、交易機(jī)制做市商制度；公開競價(jià)制度。,§1股票市場,四、股價(jià)指數(shù)為了判斷市場股價(jià)變動(dòng)的總趨勢及其幅度，我們必須借助股價(jià)平均數(shù)或指數(shù)。在計(jì)算時(shí)要注意以下四點(diǎn)1樣本股票必須具有典型性、普遍性，為此，選擇樣本股票應(yīng)綜合考慮其行業(yè)分布、市場影響力、規(guī)模等因素；2計(jì)算方法要科學(xué)，計(jì)算口徑要統(tǒng)一；3基期的選擇要有較好的均衡性和代表性；4指數(shù)要有連續(xù)性，要排除非價(jià)格因素對(duì)指數(shù)的影響,§1股票市場,（一）股票價(jià)格平均數(shù)的計(jì)算股票價(jià)格平均數(shù)（AVERAGES）反映一定時(shí)點(diǎn)上市場股票價(jià)格的絕對(duì)水平，它可分為簡單算術(shù)股價(jià)平均數(shù)、修正的股價(jià)平均數(shù)和加權(quán)平均數(shù)三類。1簡單算術(shù)股價(jià)平均數(shù)其中N為樣本的數(shù)量，PN為第N只股票的價(jià)格。,§1股票市場,2修正的股價(jià)平均數(shù)1除數(shù)修正法，又稱道氏修正法。該法的核心是求出一個(gè)除數(shù)，以修正因股票拆細(xì)、增資、發(fā)放紅股等因素造成的股價(jià)平均數(shù)的變化，以保持股價(jià)平均數(shù)的連續(xù)性和可比性。2股價(jià)修正法。就是將發(fā)

簡介：1福建省財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)操作指南福建省財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)操作指南第一章第一章引言引言1111背景背景2009年6月，財(cái)政部發(fā)布了財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)管理暫行辦法（財(cái)預(yù)200976號(hào)），2011年4月財(cái)政部重新修訂了財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)管理暫行辦法（財(cái)預(yù)2011285號(hào)，以下簡稱辦法），我省也相應(yīng)重新修訂下發(fā)了福建省財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)管理暫行辦法（閩財(cái)評(píng)20114號(hào)）。辦法對(duì)績效評(píng)價(jià)的實(shí)施和管理提出了明確要求，對(duì)績效評(píng)價(jià)涉及的各方職責(zé)、評(píng)價(jià)內(nèi)容、評(píng)價(jià)指標(biāo)的確定、評(píng)價(jià)方法、實(shí)施程序、報(bào)告撰寫和評(píng)價(jià)結(jié)果應(yīng)用作出了原則性的規(guī)定。當(dāng)前我省績效評(píng)價(jià)工作已全面展開，自評(píng)和重點(diǎn)評(píng)價(jià)工作不斷深入，需要更為具體可操作性的工作指導(dǎo)。為此，福建省財(cái)政廳根據(jù)財(cái)政部辦法和福建省財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)管理暫行辦法等文件，在績效評(píng)價(jià)實(shí)踐的基礎(chǔ)上，組織編寫了福建省財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)操作指南（以下簡稱指南）。1212目的目的本指南旨在為全省各級(jí)政府部門和評(píng)價(jià)人員開展財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)提供具體操作指導(dǎo)，以幫助他們更好地理解、管理和實(shí)施評(píng)價(jià)活動(dòng)，提高評(píng)價(jià)的規(guī)范性和質(zhì)量。本指南有3個(gè)主要目的一是幫助各級(jí)政府部門管理人員、項(xiàng)目實(shí)施人員和評(píng)價(jià)人員更好地理解并掌握財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)的基本概念、一般原則、方法及其他相關(guān)知識(shí)；二是幫助各級(jí)政府部門有效地開展財(cái)政支出績效評(píng)價(jià)工作，并對(duì)績效評(píng)價(jià)進(jìn)行質(zhì)量控制；三是指導(dǎo)評(píng)價(jià)人員規(guī)范地實(shí)施績效評(píng)價(jià)，從而提高績效評(píng)價(jià)的質(zhì)量。此外，本指南還可以作為各級(jí)各部門建立適合本地、本部門實(shí)際的績效評(píng)價(jià)體系的重要參考。323績效評(píng)價(jià)要素主體績效評(píng)價(jià)的主體是各級(jí)財(cái)政部門和各預(yù)算部門（單位）。各預(yù)算部門（包括主管部門和項(xiàng)目單位）是使用財(cái)政資金的主體因而也是績效評(píng)價(jià)的主體?？腕w即對(duì)象。是各項(xiàng)財(cái)政資金，即納入政府預(yù)算管理的資金和納入部門預(yù)算管理的資金，包括預(yù)算內(nèi)、預(yù)算外及其他資金。按照預(yù)算級(jí)次，可分為本級(jí)部門預(yù)算管理的資金和上級(jí)政府對(duì)下級(jí)政府的轉(zhuǎn)移支付資金。24績效目標(biāo)績效目標(biāo)是績效評(píng)價(jià)的對(duì)象計(jì)劃在一定期限內(nèi)達(dá)到的產(chǎn)出和效果，由預(yù)算部門在申報(bào)預(yù)算時(shí)填報(bào)。預(yù)算部門年初申報(bào)預(yù)算時(shí)，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定的要求將績效目標(biāo)編入年度預(yù)算；執(zhí)行中申請(qǐng)調(diào)整預(yù)算的，應(yīng)當(dāng)隨調(diào)整預(yù)算一并上報(bào)績效目標(biāo)。我廳另行制定了績效目標(biāo)申報(bào)操作指南。25績效評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)績效評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是指衡量財(cái)政支出績效目標(biāo)完成程度的尺度。評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)是評(píng)價(jià)工作的基本準(zhǔn)繩和標(biāo)尺，能夠具體將評(píng)價(jià)對(duì)象的好壞、優(yōu)劣等特征通過量化的方式進(jìn)行量度，是最后進(jìn)行評(píng)價(jià)計(jì)分的依據(jù)。評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)的基本類型目前財(cái)政支出的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)一般有計(jì)劃標(biāo)準(zhǔn)、行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、歷史標(biāo)準(zhǔn)等。在利用這些標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，有的是定量標(biāo)準(zhǔn)，有的是定性標(biāo)準(zhǔn)。實(shí)際評(píng)價(jià)中具體選用哪種標(biāo)準(zhǔn)，主要根據(jù)評(píng)價(jià)的目的、對(duì)象的特點(diǎn)、評(píng)價(jià)的環(huán)境、信息采集、技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)的適應(yīng)范圍等條件來確定。計(jì)劃標(biāo)準(zhǔn)是指以預(yù)先制定的目標(biāo)、計(jì)劃、預(yù)算、定額等數(shù)據(jù)作為評(píng)價(jià)的標(biāo)準(zhǔn)。行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)是指參照國家公布的行業(yè)指標(biāo)數(shù)據(jù)制定的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。是以一定行業(yè)許多群體的相關(guān)指標(biāo)數(shù)據(jù)為樣本，運(yùn)用數(shù)理統(tǒng)計(jì)方法計(jì)算和制定出的該行業(yè)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。歷史標(biāo)準(zhǔn)參照同類指標(biāo)的歷史數(shù)據(jù)制定的評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)。是以本地區(qū)、本部門、本單位或同類部門、單位、項(xiàng)目的績效評(píng)價(jià)指標(biāo)的歷史數(shù)據(jù)作為樣本，運(yùn)用一定的統(tǒng)計(jì)學(xué)方法計(jì)算出各類指標(biāo)的平均歷史水平作為評(píng)價(jià)的標(biāo)準(zhǔn)。沒有標(biāo)準(zhǔn)怎么辦要根據(jù)具體項(xiàng)目實(shí)際情況確定。在實(shí)踐中，對(duì)

簡介：甘肅省人事廳甘肅省財(cái)政廳甘肅省人事廳甘肅省財(cái)政廳關(guān)于適當(dāng)調(diào)整國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位關(guān)于適當(dāng)調(diào)整國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工死亡后遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)職工死亡后遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)及有關(guān)問題的通知及有關(guān)問題的通知甘人事2002121號(hào)各市州、地人事人事勞動(dòng)局處、財(cái)政局處，省直各部門人事干部處1997年國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整后，隨著國民經(jīng)濟(jì)持續(xù)、穩(wěn)定、健康的發(fā)展，國家先后三次調(diào)整了機(jī)關(guān)事業(yè)單位工作人員的工資標(biāo)準(zhǔn)，增加了離退休人員的離退休費(fèi)，但遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)未作調(diào)整，顯得偏低，為了較好地解決這一問題，經(jīng)研究，對(duì)我省機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工死亡后遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行適當(dāng)調(diào)整，并就有關(guān)問題通知如下一、享受遺屬生活困難補(bǔ)助對(duì)象享受遺屬生活困難補(bǔ)助的對(duì)象是指職工生前供養(yǎng)的符合補(bǔ)助條件的直系親屬，包括職工父母含養(yǎng)父母、配偶、子女含領(lǐng)養(yǎng)子女和弟妹。雖系職工直系親屬，但職工生前不供養(yǎng)的人員，不屬于遺屬生活困難補(bǔ)助的對(duì)象。二、遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)我省機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工生前供養(yǎng)的遺屬，其定期生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)從2002年10月1日起，統(tǒng)一按甘肅省國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)表附后執(zhí)行，此前的標(biāo)準(zhǔn)停止執(zhí)行。三、有關(guān)具體政策一為保護(hù)、搶救國家財(cái)產(chǎn)、對(duì)敵斗爭或舍己救人犧牲的人員，其遺屬生活困難補(bǔ)助可在上述表列標(biāo)準(zhǔn)的基礎(chǔ)上分別增加50元。二死者配偶有固定收入的，其收入數(shù)額在扣除本人必要的生活費(fèi)后，所余部分應(yīng)負(fù)擔(dān)死者生前供養(yǎng)遺屬的生活費(fèi)用，不足時(shí)，再給予困難補(bǔ)助。具體扣除標(biāo)準(zhǔn)由各地根據(jù)本地區(qū)一般工作人員的生活水平確定，省直單位按蘭州市一般工作人員生活水平確定。三死者生前供養(yǎng)遺屬的生活困難補(bǔ)助費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)，父母與配偶執(zhí)行同一標(biāo)準(zhǔn)，弟妹與子女執(zhí)行同一標(biāo)準(zhǔn)。四遺屬的生活困難補(bǔ)助發(fā)至失去供養(yǎng)條件為止。死者生前供養(yǎng)的遺屬死亡后，應(yīng)停發(fā)生活困難補(bǔ)助；領(lǐng)取生活困難補(bǔ)助的死者配偶再婚后，不再發(fā)給生活困難補(bǔ)助；死者子女及供養(yǎng)的弟妹發(fā)至能獨(dú)立生活為止，但不得超過十八周歲中學(xué)在校生除外。五發(fā)放遺屬生活困難補(bǔ)助費(fèi)的總額不得超過死者生前的月工資額含各項(xiàng)津貼、補(bǔ)貼。六上述調(diào)整標(biāo)準(zhǔn)執(zhí)行后，如屬城市戶口者，其家庭人均收入低于當(dāng)?shù)爻鞘芯用褡畹蜕畋Ｕ蠘?biāo)準(zhǔn)的，可享受當(dāng)?shù)爻鞘芯用褡畹蜕畋Ｕ稀Ｆ哌^去有關(guān)規(guī)定與本通知不一致的，按本通知執(zhí)行。附甘肅省國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)表甘肅省國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)表甘肅省國家機(jī)關(guān)事業(yè)單位職工遺屬生活困難補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)表單位元配偶、父母子女、弟妹遺屬城市農(nóng)村城市農(nóng)村每人每月補(bǔ)助標(biāo)準(zhǔn)200180160140二○○二年十月十一日

簡介：海寧市財(cái)政局文件海財(cái)建〔2004〕266號(hào)關(guān)于印發(fā)海寧市基本建設(shè)項(xiàng)目竣工財(cái)務(wù)決算編報(bào)暫行辦法的通知各鎮(zhèn)人民政府、街道辦事處、市級(jí)各部門（單位）為了正確核算新增固定資產(chǎn)價(jià)值，及時(shí)反映竣工項(xiàng)目建設(shè)成果，強(qiáng)化基本建設(shè)項(xiàng)目財(cái)務(wù)管理和監(jiān)督，規(guī)范我市基本建設(shè)項(xiàng)目竣工財(cái)務(wù)決算的編報(bào)工作，根據(jù)財(cái)政部、財(cái)政廳關(guān)于基本建設(shè)項(xiàng)目財(cái)務(wù)管理的有關(guān)規(guī)定，結(jié)合我市實(shí)際，我們制定了海寧市基本建設(shè)項(xiàng)目竣工財(cái)務(wù)決算編報(bào)暫行辦法，現(xiàn)印發(fā)給你們，請(qǐng)認(rèn)真貫徹執(zhí)行。二○○四年十一月十八日組織領(lǐng)導(dǎo)，組織專門人員認(rèn)真做好決算前的各項(xiàng)清理工作。清理工作主要包括基本建設(shè)項(xiàng)目檔案資料的歸集整理、帳務(wù)處理、財(cái)產(chǎn)物資的盤點(diǎn)核實(shí)及債權(quán)債務(wù)的清償，做到帳帳、帳證、帳表相符。各種材料、設(shè)備、工具、器具等要逐項(xiàng)盤點(diǎn)核實(shí)填列清單，按照國家規(guī)定對(duì)各種物資進(jìn)行妥善保管或處理。在竣工財(cái)務(wù)決算未經(jīng)批復(fù)之前，原機(jī)構(gòu)人員不得撤銷、項(xiàng)目負(fù)責(zé)人及財(cái)務(wù)主管人員不得調(diào)離。第四條編制依據(jù)。主要包括可行性研究報(bào)告、初步設(shè)計(jì)、概算調(diào)整及其批準(zhǔn)文件；招投標(biāo)文件（書）；歷年投資計(jì)劃；財(cái)政安排或補(bǔ)助資金文件；承包合同、工程結(jié)算等有關(guān)資料；有關(guān)的財(cái)務(wù)核算制度、辦法；其他有關(guān)資料。第五條編報(bào)內(nèi)容。包括竣工財(cái)務(wù)決算報(bào)表和竣工財(cái)務(wù)決算說明書兩個(gè)部分。（一）基本建設(shè)項(xiàng)目竣工財(cái)務(wù)決算報(bào)表，主要有1封面；2基本建設(shè)項(xiàng)目竣工財(cái)務(wù)決算審查意見表；3基本建設(shè)項(xiàng)目概況表；4基本建設(shè)項(xiàng)目竣工財(cái)務(wù)決算表；5基本建設(shè)項(xiàng)目交付使用資產(chǎn)總表；6基本建設(shè)項(xiàng)目交付使用資產(chǎn)明細(xì)表；7基本建設(shè)項(xiàng)目資產(chǎn)損失明細(xì)表；8基本建設(shè)項(xiàng)目待攤投資明細(xì)表；9其他投資、轉(zhuǎn)出投資及待核銷基建支出明細(xì)表；10基本建設(shè)支出計(jì)算明細(xì)表；11（非經(jīng)營性）基本建設(shè)項(xiàng)目結(jié)余資金處理意見表。（二）竣工財(cái)務(wù)決算說明書主要包括以下內(nèi)容

簡介：淺析金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)防范控制的論文淺析金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)防范控制的論文摘要在經(jīng)濟(jì)全球化背景下，隨著我國金融體制市場化改革的不斷深入，金融領(lǐng)域?qū)ν忾_放度的不斷提高，我國金融機(jī)構(gòu)面臨的會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)問題也越來越突出，金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的防范和控制成為金融工作的重中之重。關(guān)鍵詞金融機(jī)構(gòu)；會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)；會(huì)計(jì)監(jiān)督1、金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的主要表現(xiàn)形式金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)可以界定為金融機(jī)構(gòu)在經(jīng)營管理過程中，由于會(huì)計(jì)核算錯(cuò)誤或會(huì)計(jì)信息提供失誤而導(dǎo)致的決策失誤，因?yàn)橹骺陀^條件惡化或其他情況，使金融機(jī)構(gòu)的資金、財(cái)產(chǎn)、信譽(yù)等蒙受損失的可能性。金融會(huì)計(jì)行為的復(fù)雜性，為識(shí)別金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)增加了一定的難度。從實(shí)踐上看，金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為以下幾種形式。①票據(jù)結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)；目前我國商業(yè)銀行主要形成以“三票一卡”為主體的支付方式。隨著經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的日益頻繁，支付數(shù)量的日趨上升，以結(jié)算票據(jù)為主要支付手段的結(jié)算業(yè)務(wù)給銀行帶來了諸多風(fēng)險(xiǎn)。②會(huì)計(jì)核算風(fēng)險(xiǎn)；會(huì)計(jì)核算風(fēng)險(xiǎn)是指由于會(huì)計(jì)核算諸多環(huán)節(jié)失控所帶米的種種風(fēng)險(xiǎn)。主要表現(xiàn)是未按規(guī)定程序操作現(xiàn)金業(yè)務(wù)形成短款風(fēng)險(xiǎn)，虛假列支造成銀行利潤不實(shí)的風(fēng)險(xiǎn)。制度；在微觀管理上，內(nèi)部控制制度不健全，金融監(jiān)管不嚴(yán)。從會(huì)計(jì)崗位設(shè)置來看，缺乏應(yīng)有的相互制約，違規(guī)操作現(xiàn)象嚴(yán)重，如任意開立賬戶、重要空白憑證及印押證保管不善、支付憑證審查不嚴(yán)、柜員之間混崗、操作口令混用、賬戶核對(duì)不及時(shí)或未執(zhí)行換人勾對(duì)、不按規(guī)定流程處理會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)等，這些均為銀行會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生埋下了隱患。會(huì)計(jì)人員職業(yè)道德素質(zhì)較低近年來我國金融業(yè)迅速發(fā)展，分支機(jī)構(gòu)和經(jīng)營網(wǎng)點(diǎn)增長較快，在短時(shí)期內(nèi)吸收了大量的會(huì)計(jì)工作人員，導(dǎo)致會(huì)計(jì)人員的學(xué)識(shí)水平、專業(yè)技術(shù)和職業(yè)道德素質(zhì)參差不齊，有些會(huì)汁人員文化索質(zhì)雖然較高，但受拜金主義和個(gè)人主義思想侵蝕，經(jīng)不起金錢的誘惑，拋棄職業(yè)道德，參與犯罪，給國家和企業(yè)造成巨大經(jīng)濟(jì)損失。3、金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的防范與控制進(jìn)一步完善金融會(huì)計(jì)核算體系會(huì)計(jì)核算必須嚴(yán)格遵守銀行會(huì)計(jì)制度及支付結(jié)算辦法的規(guī)定正確使用會(huì)計(jì)科目，遵守記賬規(guī)則，準(zhǔn)確反映表內(nèi)表外業(yè)務(wù)密押、印章、憑征、賬表必須嚴(yán)格管理，聯(lián)行印押必須分管，并建立交接登記制度；各種有價(jià)單證和重要空白憑證均要設(shè)簿登記，表外核算，專人保管，嚴(yán)格執(zhí)行會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)操作規(guī)程。以真實(shí)、有效的憑證為依據(jù)，進(jìn)行

簡介：某縣財(cái)政支農(nóng)工作情況匯報(bào)某縣財(cái)政支農(nóng)工作情況匯報(bào)我縣轄XX個(gè)鄉(xiāng)鎮(zhèn)，縣域內(nèi)駐有11個(gè)國營農(nóng)場，農(nóng)業(yè)耕地面積XXX萬畝，居全省第X位，農(nóng)業(yè)人口XX萬人，占全縣總?cè)丝诘?4X，是著名的XX生產(chǎn)基地、馬鈴薯生產(chǎn)基地、甜菜生產(chǎn)基地，素有XX糧倉之美譽(yù)，是“中國XX之鄉(xiāng)”。近年來，我縣按照中央“統(tǒng)籌城鄉(xiāng)發(fā)展、扎實(shí)推進(jìn)社會(huì)主義新農(nóng)村建設(shè)”的要求，始終堅(jiān)持鞏固農(nóng)業(yè)基礎(chǔ)地位不動(dòng)搖，堅(jiān)持把解決農(nóng)村經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展實(shí)際問題放在重要位置，把發(fā)展生產(chǎn)、增加農(nóng)民收入放在首要位置，不斷擴(kuò)大公共財(cái)政覆蓋農(nóng)村范圍，加大“三農(nóng)”投入力度，有力促進(jìn)了農(nóng)業(yè)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)持續(xù)快速健康發(fā)展?，F(xiàn)將XX縣財(cái)政支農(nóng)工作有關(guān)情況匯報(bào)如下一、取得的成效和存在的問題促進(jìn)農(nóng)業(yè)穩(wěn)定發(fā)展、農(nóng)民持續(xù)增收是今年農(nóng)業(yè)農(nóng)村工作的主題，是中央針對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)形勢新變化和農(nóng)村發(fā)展新情況，對(duì)“三農(nóng)”工作作出的重大決策和部署。我縣全面落實(shí)中央、省、市的強(qiáng)農(nóng)惠農(nóng)政策，以支持農(nóng)民增收為核心，以支持農(nóng)業(yè)農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整為主線，以支持農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化經(jīng)營為重點(diǎn)，以支持農(nóng)村經(jīng)濟(jì)科學(xué)發(fā)展、促進(jìn)農(nóng)村和諧為出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，按照“發(fā)展抓項(xiàng)目、項(xiàng)目促發(fā)展”的工作思路，加大投縣X萬戶農(nóng)戶直接受益。農(nóng)民得到的現(xiàn)金收益逐年增多，負(fù)擔(dān)持續(xù)減輕，有效調(diào)動(dòng)了全縣農(nóng)民發(fā)展生產(chǎn)的積極性。2008年末，全縣糧食總產(chǎn)量達(dá)XX億斤，比2012年的XX億斤增長181％，為歷史上糧食生產(chǎn)最高年份。農(nóng)民人均純收入達(dá)到XXXX元，比2012年的XXXX元增長了343％，年均增加XXX元。（三）突出支持重點(diǎn)，項(xiàng)目工作取得顯著成效。認(rèn)真研究各項(xiàng)支農(nóng)項(xiàng)目精神，多方謀劃，積極爭取大型商品糧基地、標(biāo)準(zhǔn)糧田、農(nóng)田水利、農(nóng)機(jī)具補(bǔ)貼、世行貸款奶源基地等支農(nóng)項(xiàng)目XX個(gè)，落實(shí)資金XX億元。這些資金有力地支持了我縣支農(nóng)工作開展，一是改善了農(nóng)業(yè)生產(chǎn)基礎(chǔ)條件。爭取和完成省級(jí)以上水利項(xiàng)目建設(shè)資金XXXX萬元，新增旱田節(jié)水灌溉面積XX萬畝，修復(fù)堤防XX0延長米，增強(qiáng)了抵御自然災(zāi)害的能力，促進(jìn)了農(nóng)業(yè)綜合生產(chǎn)能力的全面提高，連續(xù)三次被評(píng)為全國糧食生產(chǎn)先進(jìn)縣和全省糧食高產(chǎn)創(chuàng)建先進(jìn)縣。二是壯大了優(yōu)勢農(nóng)產(chǎn)品基地。全縣優(yōu)質(zhì)麥、高油大豆、高糖甜菜基地種植面積發(fā)展到XX0萬畝，占總播種面積的927，建設(shè)了全省唯一小麥、大豆雙百萬畝綠色食品生產(chǎn)基地，創(chuàng)出了XX牌豆油面粉、XX牌馬肉干等一批優(yōu)勢農(nóng)產(chǎn)品品牌。三是提升了農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化水平。通過制定并實(shí)施XX縣現(xiàn)代農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展五年規(guī)劃，市場牽龍頭、龍頭帶基地、基地連農(nóng)戶的產(chǎn)業(yè)化鏈條不斷延伸，農(nóng)民、龍頭企業(yè)和市場

簡介：最新河南電大最新河南電大金融專題講座金融專題講座教學(xué)考一體化教學(xué)考一體化網(wǎng)考形考作業(yè)試題及答案網(wǎng)考形考作業(yè)試題及答案100通過通過2015年秋期河南電大把金融專題講座納入到“教學(xué)考一體化”平臺(tái)進(jìn)行網(wǎng)考，針對(duì)這個(gè)平臺(tái)，本人匯總了該科所有的題，形成一個(gè)完整的題庫，內(nèi)容包含了單選題單選題、多選題多選題、判斷題，判斷題，并且以后會(huì)不斷更新，對(duì)考生的復(fù)習(xí)、作業(yè)和考試起著非常重要的作用，會(huì)給您節(jié)省大量的時(shí)間。做考題時(shí)，利用本文檔中的查找工具，把考題中的關(guān)鍵字輸?shù)讲檎夜ぞ叩牟檎覂?nèi)容框內(nèi)，就可迅速查找到該題答案。本文庫還有其他教學(xué)考一體化答案，敬請(qǐng)查看。一單選題一單選題1各國銀行監(jiān)管當(dāng)局對(duì)商業(yè)銀行的具體資產(chǎn)分類方法主要有（）種做法。A4B3B3C2D52（）標(biāo)志著新中國證券市場的正式建立。AA上海和深圳證交所的設(shè)立上海和深圳證交所的設(shè)立B國務(wù)院證券委員會(huì)和證監(jiān)會(huì)的成立C證券法的頒布實(shí)施D公司法的頒布實(shí)施3關(guān)于資產(chǎn)管理公司理解不正確的是（）。AA資產(chǎn)管理公司取得的是不良資產(chǎn)的處置權(quán)而不是所有資產(chǎn)管理公司取得的是不良資產(chǎn)的處置權(quán)而不是所有權(quán)B資產(chǎn)管理公司的業(yè)務(wù)范圍廣泛決定了其處置不良資產(chǎn)的手段多樣化C資產(chǎn)管理公司的業(yè)務(wù)主要包括不良資產(chǎn)的收購與處理D資產(chǎn)管理公司的主要經(jīng)營目標(biāo)是最大限度保全資產(chǎn)、減少損失4不屬于銀行表內(nèi)資產(chǎn)業(yè)務(wù)的是AA人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)B投資業(yè)務(wù)C債券買賣D貸款5不屬于金融創(chuàng)新動(dòng)機(jī)的是（）。AA投機(jī)獲利投機(jī)獲利B規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)C逃避監(jiān)管D創(chuàng)造信用6（）的頒布，明確了證券市場地位，強(qiáng)化了市場主體的法律責(zé)任，標(biāo)志著我國證券市場開始進(jìn)入規(guī)范的新時(shí)期。A證券公司管理辦法B證券交易所管理辦法CC證券法證券法D公司法7企業(yè)擁有或控制的能以貨幣計(jì)量的各種經(jīng)濟(jì)資源，包括財(cái)產(chǎn)、債權(quán)和其他權(quán)利被稱作（）。AA資產(chǎn)資產(chǎn)B所有者權(quán)益C負(fù)債D利潤8屬于分業(yè)經(jīng)營分業(yè)監(jiān)管的是哪個(gè)國家A日本BB中國中國C韓國D美國9（）能夠代表中央銀行在國際市場上直接經(jīng)營國家外匯儲(chǔ)備。A中國銀行BB國家外匯管理局國家外匯管理局C中國人民銀行D銀監(jiān)會(huì)10一國貨幣的可兌換程度大體可分為（）種類型。A4B3B3C2D111巴林銀行里森一案說明（）。A依靠外部監(jiān)管就可以避免“上有政策，下有對(duì)策”B應(yīng)該重視金融業(yè)的自律監(jiān)管C銀行出于外部壓力和追逐利益最大化的需要才會(huì)積極1計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)期，人民幣匯率作為計(jì)劃核算工具，長期保持（），逐步形成（），造成出口（）、進(jìn)口（）的現(xiàn)象。（300分）A不變，低估，減少，擴(kuò)大B不變，高估，擴(kuò)大，減少C穩(wěn)定，低估，賺錢，虧損DD穩(wěn)定，高估，虧損，賺錢穩(wěn)定，高估，虧損，賺錢2自2005年7月21日起，我國開始實(shí)行（）匯率制度。（300分）AA以市場供求為基礎(chǔ)的、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有以市場供求為基礎(chǔ)的、參考一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)管理的浮動(dòng)B以市場供求為基礎(chǔ)的、單一的、有管理的浮動(dòng)C外匯內(nèi)部結(jié)算與對(duì)外公布匯率的雙重D以市場供求為基礎(chǔ)的、盯住一籃子貨幣進(jìn)行調(diào)節(jié)、有管理的浮動(dòng)3各國銀行監(jiān)管當(dāng)局對(duì)商業(yè)銀行的具體資產(chǎn)分類方法主要有（）種做法。（300分）A2B5C4D3D341999年，中國信達(dá)、華融、東方、長城資產(chǎn)管理公司成立，標(biāo)志著我國金融不良資產(chǎn)的清理進(jìn)入了以（）為主導(dǎo)的清理階段。（300分）A政府清理B銀行清理C企業(yè)清理DD資產(chǎn)管理公司資產(chǎn)管理公司5貨幣政策目標(biāo)可劃分為（）個(gè)層次。（300分）A4B2C1D3D36屬于規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)是（300分）A自動(dòng)轉(zhuǎn)賬B歐洲美元C特別提款權(quán)DD外匯期貨外匯期貨7英國巴林銀行倒閉案促使各國金融監(jiān)管當(dāng)局和國際金融組織（）。（300分）AA加強(qiáng)對(duì)創(chuàng)新市場的監(jiān)管加強(qiáng)對(duì)創(chuàng)新市場的監(jiān)管B開始重視金融業(yè)的自律監(jiān)管C加強(qiáng)金融監(jiān)管的法制化建設(shè)D加強(qiáng)合作來解決金融監(jiān)管問題8哪一項(xiàng)不屬于金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢（300分）A國際化B手段現(xiàn)代化C方式靈活性DD范圍縮小范圍縮小9金融創(chuàng)新分為兩大類，是哪兩大類（300分）A業(yè)務(wù)創(chuàng)新和技術(shù)創(chuàng)新B產(chǎn)品創(chuàng)新和市場創(chuàng)新C產(chǎn)品創(chuàng)新和結(jié)構(gòu)創(chuàng)新DD業(yè)務(wù)創(chuàng)新和制度創(chuàng)新業(yè)務(wù)創(chuàng)新和制度創(chuàng)新10哪種監(jiān)管模式是設(shè)置兩類監(jiān)管機(jī)構(gòu)，一類負(fù)責(zé)對(duì)所有金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行審慎監(jiān)管，一類負(fù)責(zé)對(duì)不同金融業(yè)務(wù)監(jiān)管（300分）A牽頭監(jiān)管B統(tǒng)一監(jiān)管C分頭監(jiān)管DD雙峰監(jiān)管雙峰監(jiān)管11

簡介：湖南省杏林物流有限公司湖南省杏林物流有限公司湖南省杏林物流有限公司湖南省杏林物流有限公司湖南省杏林物流有限公司湖南省杏林物流有限公司金融服務(wù)建議書金融服務(wù)建議書金融服務(wù)建議書金融服務(wù)建議書金融服務(wù)建議書金融服務(wù)建議書中國銀行股份有限公司中國銀行股份有限公司二○一一年二○一一年十一十一月目錄第一部分中國銀行對(duì)企業(yè)需求的分析4一、描述企業(yè)或項(xiàng)目基本情況4二、對(duì)企業(yè)（或項(xiàng)目公司）金融需求的理解5第二部分中國銀行對(duì)項(xiàng)目的金融服務(wù)方案7一、總體服務(wù)目標(biāo)7二、金融服務(wù)方案7（一）依托靈活多樣的銀行產(chǎn)品方案7（二）針對(duì)企業(yè)（或項(xiàng)目）特點(diǎn)提供的特殊服務(wù)方案14（三）增值方案18第三部分中國銀行的優(yōu)勢19第四部分附則20

簡介：學(xué)號(hào)號(hào)20133210640學(xué)年論文題目目我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中存在的問題及對(duì)策我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展過程中存在的問題及對(duì)策系部金融系金融系專業(yè)業(yè)金融學(xué)金融學(xué)班級(jí)級(jí)銀管四班銀管四班學(xué)生姓名學(xué)生姓名楊博雅楊博雅指導(dǎo)教師指導(dǎo)教師紀(jì)同輝紀(jì)同輝職稱稱講師講師20162016年0909月1616日論文撰寫質(zhì)量及規(guī)范化25結(jié)構(gòu)嚴(yán)謹(jǐn)，邏輯性強(qiáng)，層次清晰，語言準(zhǔn)確，文字流暢，語言準(zhǔn)確、生動(dòng)，完全符合規(guī)范化要求，書寫工整或用計(jì)算機(jī)打印成文結(jié)構(gòu)合理，符合邏輯，文章層次分明，語言準(zhǔn)確，文字流暢，符合規(guī)范化要求，書寫工整或用計(jì)算機(jī)打印成文結(jié)構(gòu)合理，層次較為分明，文理通順，用詞比較準(zhǔn)確，達(dá)到規(guī)范化要求，書寫比較工整或用計(jì)算機(jī)打印成文結(jié)構(gòu)基本合理，邏輯基本清楚，文字尚通順，達(dá)到規(guī)范化要求內(nèi)容空泛，結(jié)構(gòu)混亂，文字表達(dá)不清，錯(cuò)別字較多，達(dá)不到規(guī)范化要求指導(dǎo)教師評(píng)定成績指導(dǎo)教師簽名年月日目錄摘要1一、互聯(lián)網(wǎng)金融的相關(guān)概述2（一）互聯(lián)網(wǎng)金融的定義3（二）互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的主要典型模式4（三）互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)51高效性和經(jīng)濟(jì)性52發(fā)展快63管理弱64風(fēng)險(xiǎn)大6（四）我國互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀6二、互聯(lián)網(wǎng)金融當(dāng)前存在的主要問題6（一）信用風(fēng)險(xiǎn)6（二）環(huán)境政策問題71主體地位和經(jīng)營范圍尚不明確72監(jiān)管體系尚不健全73金融

簡介：強(qiáng)化財(cái)政國庫監(jiān)管保障財(cái)政資金和財(cái)政干強(qiáng)化財(cái)政國庫監(jiān)管保障財(cái)政資金和財(cái)政干部安全部安全法制監(jiān)督強(qiáng)化財(cái)政國庫監(jiān)管保障財(cái)政資金和財(cái)政干部安全多年來財(cái)政部門通過建立國庫單一賬戶體系推進(jìn)國庫集中收付制度改革等一系列財(cái)政國庫管理制度改革措施進(jìn)一步加強(qiáng)了財(cái)政資金的安全管理但是在當(dāng)前各項(xiàng)財(cái)政改革還沒有完全到位新舊管理制度特別是操作機(jī)制相互交錯(cuò)的轉(zhuǎn)化時(shí)期還存在資金管理的風(fēng)險(xiǎn)隱患為此2009年初財(cái)政部布置地方各級(jí)財(cái)政部門開展了財(cái)政資金安全檢查工作駐財(cái)政部紀(jì)檢組監(jiān)察局組織部分省市財(cái)政廳局紀(jì)檢監(jiān)察部門深入調(diào)研了進(jìn)一步深化財(cái)政國庫管理制度改革加強(qiáng)財(cái)政國庫管理完善監(jiān)督制約防范財(cái)政資金風(fēng)險(xiǎn)確保財(cái)政干部安全的措施財(cái)政資金安全管理總體向好自財(cái)政部下發(fā)開展財(cái)政資金安全檢查通知以來各級(jí)財(cái)政部門高度重視精心組織從體制機(jī)制規(guī)章制度操作程序崗位設(shè)置內(nèi)部管理外部制約等十個(gè)方面對(duì)財(cái)政資金安全實(shí)施了改革改革資金范圍進(jìn)一步擴(kuò)大涵蓋了一般預(yù)算資金中央政府性基金和國有資本經(jīng)營預(yù)算資金等各類財(cái)政性資金基本形成了包括預(yù)算指標(biāo)管理用款計(jì)劃控制支付申請(qǐng)及審核支付結(jié)算及資金清算會(huì)計(jì)核算資金支付動(dòng)態(tài)監(jiān)控代理銀行考核等各環(huán)節(jié)緊密相連的國庫集中支付管理體系二是國庫集中收繳改革進(jìn)一步深化非稅收入收繳管理改革方面截至目前中央近60個(gè)部門35個(gè)專員辦地方超過21萬個(gè)執(zhí)收單位實(shí)施了改革改革的資金范圍也從原來的預(yù)算外資金逐步擴(kuò)大到包括行政事業(yè)性收費(fèi)收入政府性基金收入罰沒收入國有資源資產(chǎn)有償使用收入國有資本經(jīng)營收入等所有的非稅收入稅收收入收繳改革方面財(cái)稅庫銀稅收收入電子繳稅橫向聯(lián)網(wǎng)工作扎實(shí)推進(jìn)2O多個(gè)省份已開展試點(diǎn)征繳過程透明征繳信息實(shí)現(xiàn)共享三是公務(wù)卡改革進(jìn)展順利各地各部門積極開展公務(wù)卡改革試點(diǎn)工作截至目前各中央部門及所屬部分基層單位地方36個(gè)省份本級(jí)以及部分市縣推行了公務(wù)卡改革改革進(jìn)一步豐富了國庫支付結(jié)算工具加強(qiáng)了財(cái)政監(jiān)管增強(qiáng)了財(cái)政資金使用的透明度

簡介：1寧?？h財(cái)政局第二期財(cái)政資金寧?？h財(cái)政局第二期財(cái)政資金定期存款競爭性存放項(xiàng)目定期存款競爭性存放項(xiàng)目招標(biāo)文件招標(biāo)人寧?？h財(cái)政局人寧?？h財(cái)政局20172017年5月3第一章第一章招標(biāo)公告招標(biāo)公告根據(jù)寧?？h縣級(jí)預(yù)算單位銀行賬戶和公款存放管理暫行辦法的通知（寧財(cái)政發(fā)2015703號(hào)）文件精神，按照“公開、公平、公正、競爭、效益”的原則，寧海縣財(cái)政局決定開展第二期財(cái)政資金定期存款競爭性存放項(xiàng)目招標(biāo)工作，歡迎符合投標(biāo)資格的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)參加本次招投標(biāo)?，F(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)公告如下1招標(biāo)項(xiàng)目及金額數(shù)量招標(biāo)項(xiàng)目為寧?？h財(cái)政局第二期財(cái)政資金1億元，本項(xiàng)目為一年期存款競爭性存放，共分5個(gè)包，每個(gè)包2000萬元。2遞交投標(biāo)文件時(shí)間及地點(diǎn)投標(biāo)文件應(yīng)于開標(biāo)日當(dāng)日上午900930由投標(biāo)人授權(quán)委托人遞交到開標(biāo)地點(diǎn)。逾期的投標(biāo)文件將被拒絕。3投標(biāo)人資格要求31在寧?？h設(shè)立的一級(jí)支行（含）以上的銀行機(jī)構(gòu)；322016年人民銀行年度綜合評(píng)價(jià)B級(jí)（含）以上；33經(jīng)人行寧海縣支行、銀監(jiān)局寧海辦事處確認(rèn)，近三年內(nèi)在經(jīng)營活動(dòng)中無重大違法違規(guī)記錄、上年度及至參加招投標(biāo)前的期間內(nèi)沒有發(fā)生重大經(jīng)濟(jì)案件；34本次招標(biāo)不接受聯(lián)合體投標(biāo)。4招標(biāo)文件獲取寧?？h公共資源交易信息網(wǎng)（WWWNHZTB）“其他交易”欄，請(qǐng)各投標(biāo)人自行下載。5開標(biāo)時(shí)間及地點(diǎn)開標(biāo)時(shí)間2017年5月31日上午930時(shí)開標(biāo)地點(diǎn)寧海縣公共資源交易中心（寧?？h桃源街道金水東路5號(hào)）具體開標(biāo)室見當(dāng)日公告欄。招標(biāo)人及聯(lián)系方式招標(biāo)人名稱寧?？h財(cái)政局聯(lián)系人陳劍彬聯(lián)系電話6526561013336633123

簡介：反欺詐行業(yè)深度報(bào)告之一金融反欺詐行業(yè)發(fā)展前景良好方正證券研究所證券研究報(bào)告行業(yè)專題報(bào)告行業(yè)研究新三板行業(yè)2017325推薦分析師于建科執(zhí)業(yè)證書編號(hào)S1220515090003TEL（86755）83456386EMAILYUJIANKEFOUNDERSCCOM與市場不同的觀點(diǎn)1反欺詐與征信呈現(xiàn)互補(bǔ)關(guān)系反欺詐與征信有著本質(zhì)的不同，二者具有互補(bǔ)關(guān)系。征信的主要作用是評(píng)估借款人信用高低以及其能否及時(shí)還款的可能性；而反欺詐則是起到了辨識(shí)申請(qǐng)人身份真?zhèn)?、申?qǐng)材料是否真實(shí)有效、以及是否為團(tuán)伙騙貸的作用。反欺詐與征信互為補(bǔ)充，從整體上降低金融機(jī)構(gòu)受到的信用及欺詐風(fēng)險(xiǎn)。2互聯(lián)網(wǎng)欺詐泛濫推動(dòng)反欺詐行業(yè)發(fā)展隨著傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)互聯(lián)網(wǎng)化和新型互聯(lián)網(wǎng)金融模式的快速發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)欺詐手段變得越來越多種多樣，用戶及互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)受到欺詐風(fēng)險(xiǎn)也在急劇增加。統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，中國互聯(lián)網(wǎng)欺詐風(fēng)險(xiǎn)已在全球排名前三，網(wǎng)絡(luò)欺詐導(dǎo)致的損失已達(dá)到GDP的063，這一數(shù)字僅次于美國的064。融合大數(shù)據(jù)機(jī)器學(xué)習(xí)的反欺詐系統(tǒng)能夠有效幫助互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)（網(wǎng)上銀行、P2P、消費(fèi)金融等）降低欺詐風(fēng)險(xiǎn)，因此互聯(lián)網(wǎng)欺詐的泛濫會(huì)推動(dòng)反欺詐行業(yè)的快速發(fā)展。3數(shù)據(jù)廣泛應(yīng)用于多種反欺詐場景，用戶行為畫像彌補(bǔ)人行征信空白結(jié)合大數(shù)據(jù)的反欺詐系統(tǒng)能夠覆蓋多種互聯(lián)網(wǎng)欺詐場景，最典型的就是交易欺詐場景和申請(qǐng)欺詐場景。反欺詐系統(tǒng)能夠根據(jù)具體的欺詐場景采取對(duì)應(yīng)的規(guī)則引擎和算法模型，偵測和識(shí)別欺詐行為。另外以人行征信系統(tǒng)為代表的傳統(tǒng)征信系統(tǒng)只能覆蓋到35億有信貸記錄的人群，反欺詐系統(tǒng)能夠利用大數(shù)據(jù)形成互聯(lián)網(wǎng)用戶行為畫像，可彌補(bǔ)人行征信覆蓋不足的缺點(diǎn)。4數(shù)據(jù)、算法、系統(tǒng)框架和反制措施構(gòu)建反欺詐解決方案核心四要素影響反欺詐公司商業(yè)模式的核心因素包括以下四個(gè)點(diǎn)數(shù)據(jù)的來源及質(zhì)量特征、算法模型的有效性、系統(tǒng)構(gòu)架以及對(duì)應(yīng)的反制措施。針對(duì)不同的應(yīng)用場景，反欺詐系統(tǒng)能否給出針對(duì)性的解決方案，即反欺詐系統(tǒng)應(yīng)用場景化，也是整個(gè)反欺詐系統(tǒng)能否成功的關(guān)鍵。請(qǐng)務(wù)必閱讀最后特別聲明與免責(zé)條款

簡介：縣金融機(jī)構(gòu)支持縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況調(diào)研縣金融機(jī)構(gòu)支持縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況調(diào)研報(bào)告報(bào)告按照縣委安排，8月下旬，縣政協(xié)組織相關(guān)界別委員組成調(diào)查組，在縣發(fā)改局、財(cái)政局、工信局、人行、婦聯(lián)等部門的配合下，先后深入縣內(nèi)各金融機(jī)構(gòu)，通過聽取情況匯報(bào)，察看營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，與鄉(xiāng)鎮(zhèn)、部門、企業(yè)負(fù)責(zé)人座談等形式，對(duì)金融機(jī)構(gòu)支持服務(wù)縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況進(jìn)行了專題調(diào)查。一、基本情況和主要成效全縣共有人民銀行、農(nóng)業(yè)銀行、工商銀行、建設(shè)銀行、融信村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)發(fā)行、信用聯(lián)社、郵儲(chǔ)銀行8家金融機(jī)構(gòu)，57個(gè)服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)，496名從業(yè)人員。近年來，縣委、縣政府高度重視金融工作，各金融機(jī)構(gòu)以支持地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展為己任，努力做大信貸總量，不斷優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，著力提升服務(wù)水平，為全縣經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展作出了積極貢獻(xiàn)。存貸總量保持快速增長。至7月末，全縣金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)存款余額70億元，較年初增加億元，增長；貸款余額億元，較年初增加億元，增長，存貸比，增量存貸比，高于監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)個(gè)百分點(diǎn)。分機(jī)構(gòu)看，農(nóng)行貸款余額億元，占貸款總額的，信用聯(lián)社貸款余額億元，占貸款總同時(shí)，堅(jiān)持按季度召開經(jīng)濟(jì)金融分析例會(huì)，著力優(yōu)化金融生態(tài)環(huán)境，促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)與金融事業(yè)協(xié)調(diào)發(fā)展。二、存在的問題金融服務(wù)有待于進(jìn)一步優(yōu)化。一方面國有商業(yè)銀行貸款審批權(quán)限的上收，增加了縣級(jí)銀行信貸資金投放環(huán)節(jié)，造成縣域信貸門檻高、審批環(huán)節(jié)多、手續(xù)繁瑣，不能適應(yīng)小微企業(yè)“時(shí)間急、周轉(zhuǎn)快、額度小”的信貸資金需求特點(diǎn)。另一方面，縣域金融創(chuàng)新不足，金融產(chǎn)品單一，貸款期限短，制約了縣域經(jīng)濟(jì)長足、健康發(fā)展。征信體系有待于進(jìn)一步健全。一方面我縣征信體系建設(shè)起步晚，部分企業(yè)和個(gè)人信用觀念淡薄，逃廢銀行債務(wù)現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生。至7月末，僅信用聯(lián)社不良貸款達(dá)11580萬元，其中婦女創(chuàng)業(yè)貸款已逾期1609戶，6349萬元，公職人員不良貸款265戶，683萬元。另一方面我縣相當(dāng)一部分企業(yè)家族式經(jīng)營，管理制度不健全，財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不真實(shí)，合理授信難度大。這些因素增加了金融部門的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)，導(dǎo)致銀行貸款難與企業(yè)難貸款的矛盾難以破解，既不利于金融行業(yè)的健康發(fā)展，也不利于地方經(jīng)濟(jì)社會(huì)可持續(xù)發(fā)展。融資配套體系有待于進(jìn)一步完善。相對(duì)于縣域經(jīng)濟(jì)發(fā)展融資新需求，融資中介發(fā)展明顯滯后。一是擔(dān)保公司規(guī)模偏小。全縣僅有2家擔(dān)保公司，且資本金不足，擔(dān)保能力較弱。二是抵押貸款評(píng)估質(zhì)量不高?？h內(nèi)除民勤縣價(jià)格

簡介：北語18春金融學(xué)概論作業(yè)21、D2、B3、D4、C5、A一、單選題共10題，30分1、金融市場按中介特征劃分為直接金融市場和（）A有形市場B無形市場C公開市場D間接金融市場正確答案是D2、商業(yè)銀行的最基本職能是（）A變閑散貨幣為經(jīng)濟(jì)建設(shè)資金B(yǎng)充當(dāng)信用中介C創(chuàng)造信用及金融工具D充當(dāng)支付中介正確答案是B3、下列不屬于國際債券的是（）A本國債券B外國債券C歐洲貨幣債券D異地債券正確答案是D4、利率的變化范圍介于零與（）利潤率之間A超額B行業(yè)C平均D個(gè)別正確答案是C5、國家信用的主要形式是（）A發(fā)型政府債券B短期借款C長期借款D自愿捐款正確答案是A6、外匯市場的主要交易對(duì)象是（）A基金B(yǎng)匯率C外匯D債券正確答案是ABC3、我國的貨幣層次中屬于準(zhǔn)貨幣的是（）A銀行活期存款B企業(yè)單位定期存款C居民儲(chǔ)蓄存款D證券公司的客戶保證金存款正確答案是BCD4、在金屬貨幣流通的條件下，黃金儲(chǔ)備的用途包括（）A作為國際支付的準(zhǔn)備金B(yǎng)作為支付存款和兌換銀行券的準(zhǔn)備金C作為穩(wěn)定貨幣的準(zhǔn)備金D作為調(diào)節(jié)國內(nèi)金屬貨幣流通的準(zhǔn)備金正確答案是ABD5、中央銀行產(chǎn)生的原因有（）A統(tǒng)一貨幣發(fā)行權(quán)的需要B集中票據(jù)交換和扮演最后貸款者的需要C實(shí)現(xiàn)經(jīng)營者和管理者像分離的需要D進(jìn)行金融監(jiān)管、實(shí)現(xiàn)金融安全的需要正確答案是ABCD6、金幣本位制的特點(diǎn)有（）A金幣作為貨幣單位的價(jià)值標(biāo)準(zhǔn)B金幣可以自由鑄造、融化、兌換C金幣與黃金可以自由輸入輸出D金幣具有無限法償能力正確答案是ABCD7、按金融工具的流通和發(fā)行特性，金融市場可分為（）A初級(jí)市場B次級(jí)市場C場外交易市場D間接金融市場正確答案是ABC8、信用創(chuàng)造學(xué)說（）A是與信用媒介學(xué)說相統(tǒng)一的學(xué)說。B為貨幣供給理論提供理論基礎(chǔ)。C認(rèn)為銀行的職能在于為社會(huì)創(chuàng)造信用通過信用創(chuàng)造出新的資本。D認(rèn)為銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)優(yōu)先于負(fù)債業(yè)務(wù)并且是資產(chǎn)業(yè)務(wù)決定負(fù)債業(yè)務(wù)。正確答案是BCD

簡介：1全力推進(jìn)基層財(cái)政所規(guī)范化建設(shè)全力推進(jìn)基層財(cái)政所規(guī)范化建設(shè)丹東市寬甸滿族自治縣步達(dá)遠(yuǎn)鎮(zhèn)財(cái)政所事跡材料步達(dá)遠(yuǎn)鎮(zhèn)位于丹東市寬甸滿族自治縣東部，距縣城73公里，距201國道10公里，距丹通高速11公里，丹集公路穿境而過，交通十分便利，是寬甸東部中心鄉(xiāng)鎮(zhèn)，轄11個(gè)行政村，103個(gè)村民組。居住著漢、滿、回、朝鮮、蒙古等民族，總?cè)丝?8萬人。農(nóng)民人均收入實(shí)現(xiàn)6150元。全鎮(zhèn)總面積3326平方公里，資源豐富、物產(chǎn)富饒。森林覆蓋率78，渾江流經(jīng)6個(gè)村，建有3座電站。現(xiàn)已探明礦產(chǎn)有鉛、鋅、銅、金、硅石、石灰石等，其中石灰石、硅石儲(chǔ)量大、品位高。農(nóng)業(yè)主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)以板栗、山野菜、中藥材等為主。旅游資源得天獨(dú)厚，66公里的渾江兩岸風(fēng)景秀麗、旅游開發(fā)前景廣闊。步達(dá)遠(yuǎn)鎮(zhèn)財(cái)政所由寬甸縣財(cái)政局和鄉(xiāng)鎮(zhèn)雙重管理，所長和副所長的任用均由縣財(cái)政局統(tǒng)一調(diào)配和任命，在業(yè)務(wù)上實(shí)行鄉(xiāng)財(cái)縣管，縣鄉(xiāng)網(wǎng)絡(luò)化運(yùn)行。在人員分工上做到分工精細(xì)、各司其責(zé)，財(cái)政所所現(xiàn)有人員5人，即所長、副所長兼會(huì)計(jì)、出納員、檔案管理員、票據(jù)管理員各一人，平均年齡38周歲，本科學(xué)歷3人，大專學(xué)歷2人，而且具有會(huì)計(jì)從業(yè)資格，能熟練掌握財(cái)會(huì)和計(jì)算機(jī)業(yè)務(wù)知識(shí)，可以順利完成財(cái)政各項(xiàng)工作任務(wù)；同時(shí)熟悉農(nóng)村的法律、法規(guī)等方方面面政策，可以準(zhǔn)確的解答農(nóng)戶對(duì)財(cái)政補(bǔ)貼資金的每份疑慮。3時(shí)，存放有序，查閱方便，專柜保管，建立了票據(jù)管理制度，完備票據(jù)領(lǐng)、用、銷手續(xù)，做到領(lǐng)用發(fā)放有記錄，結(jié)報(bào)繳銷有手續(xù)。（三）不斷加強(qiáng)財(cái)政資金監(jiān)管力度，提升財(cái)政資金的使用效益。一是補(bǔ)助資金監(jiān)管。嚴(yán)格執(zhí)行惠農(nóng)補(bǔ)貼政策，從申報(bào)、審核、公示、打卡四個(gè)環(huán)節(jié)入手、落實(shí)各項(xiàng)惠農(nóng)補(bǔ)貼。嚴(yán)把基礎(chǔ)數(shù)據(jù)調(diào)查核實(shí)關(guān)，實(shí)行“一卡通”發(fā)放補(bǔ)貼資金，直達(dá)補(bǔ)貼對(duì)象個(gè)人賬戶。如糧食直補(bǔ)資金、農(nóng)村低保、分散五保、義務(wù)兵優(yōu)待金、村干部報(bào)酬、獨(dú)生子女父母獎(jiǎng)勵(lì)資金、村防疫員誤工補(bǔ)貼資金等已通過“一卡”發(fā)放。二是項(xiàng)目類資金監(jiān)管。嚴(yán)格實(shí)行項(xiàng)目公示制，對(duì)項(xiàng)目的立項(xiàng)、批文、資金的使用情況、項(xiàng)目的決算情況都應(yīng)予以公示，工程款結(jié)算時(shí)，必須有稅務(wù)發(fā)票，項(xiàng)目施工者必須提供項(xiàng)目合同、預(yù)算、決算、驗(yàn)收、審計(jì)報(bào)告等資料，建立財(cái)政資金監(jiān)管理臺(tái)賬，詳細(xì)記錄鄉(xiāng)鎮(zhèn)每項(xiàng)財(cái)政資金的收入、撥付、使用等情況的全過程，做到一個(gè)工程一個(gè)檔案，對(duì)每項(xiàng)資金的“收、撥、用”實(shí)行嚴(yán)格的動(dòng)態(tài)管理。（四）強(qiáng)化財(cái)政檔案管理工作，從實(shí)際出發(fā)，建立健全了相關(guān)的檔案管理制度，規(guī)范檔案室硬件建設(shè)，實(shí)現(xiàn)了檔案管理集中化，現(xiàn)已設(shè)有專門的檔案室，并按要求，達(dá)到了防水、防火、防盜、防蟲等效果。同時(shí)按照檔案管理的要求，對(duì)所有財(cái)政資料進(jìn)行清理、分類、歸檔。