非對稱信息下政府投資項(xiàng)目實(shí)行代建制的相關(guān)機(jī)制研究.pdf

1、政府投資項(xiàng)目指的是通過財政撥款，發(fā)行國債，利用國外金融機(jī)構(gòu)貸款等方式運(yùn)作的大型基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目。政府投資項(xiàng)目投資效益能否最大化及其管理水平的高低一直受到社會的廣泛關(guān)注，但由于傳統(tǒng)管理方式上存在著一些弊端，效果往往不盡如人意。為了解決這個問題，國務(wù)院發(fā)改委決定在政府投資項(xiàng)目中推行代建制。代建制能克服傳統(tǒng)項(xiàng)目管理模式的不足，但它內(nèi)在的委托一代理關(guān)系在非對稱信息條件下會產(chǎn)生新的問題，需要進(jìn)行健全的機(jī)制設(shè)計，否則將難以順利實(shí)施，也達(dá)不到預(yù)期的效果和

2、目的。對此，本文以項(xiàng)目管理的知識體系與實(shí)踐(包括代建制的試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn))為基礎(chǔ)，在規(guī)范的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析研究框架內(nèi)，運(yùn)用信息經(jīng)濟(jì)學(xué)中的委托—代理理論深入研究了非對稱信息條件下代建制機(jī)制設(shè)計與政府投資項(xiàng)目投資效益最大化之間的關(guān)系，其中重點(diǎn)研究了代建制項(xiàng)目中代理成本的產(chǎn)生原因以及降低代理成本和提高委托—代理雙方總福利，進(jìn)而提高代建制項(xiàng)目投資效益的方法和途徑。
　　 本論文在上述研究領(lǐng)域取得的新進(jìn)展是：首先構(gòu)建了代建制框架下政府投資項(xiàng)目委托—代理

3、雙方的V-N-M期望效用函數(shù)及相應(yīng)的委托—代理模型。對于代建制的風(fēng)險管理機(jī)制，本文利用機(jī)制設(shè)計理論深入研究了代建制項(xiàng)目中委托—代理雙方的風(fēng)險態(tài)度與代理成本、委托—代理雙方總福利函數(shù)以及政府投資項(xiàng)目投資效益最大化之間的內(nèi)在關(guān)系，創(chuàng)新性地對將風(fēng)險分擔(dān)度作為非充足統(tǒng)計變量寫進(jìn)代建合同的合理性進(jìn)行了論證分析，得出了將風(fēng)險在代建制項(xiàng)目委托一代理雙方之間按照其承受風(fēng)險的能力進(jìn)行合理分配是降低代建制項(xiàng)目代理成本和提高委托—代理雙方總福利的重要結(jié)論。在

4、此基礎(chǔ)上，論文進(jìn)一步研究了代建制項(xiàng)目的風(fēng)險/收益機(jī)制，風(fēng)險/收益機(jī)制的核心問題是如何準(zhǔn)確衡量代建制項(xiàng)目委托—代理雙方在代建制項(xiàng)目中所承擔(dān)的風(fēng)險比例。通過研究本文提出了利用風(fēng)險系數(shù)來量化代建制項(xiàng)目委托—代理雙方所承擔(dān)的風(fēng)險比例，并根據(jù)風(fēng)險系數(shù)對因代建單位努力工作而產(chǎn)生的投資節(jié)約額進(jìn)行分配的觀點(diǎn)。在確定風(fēng)險系數(shù)的指標(biāo)權(quán)重時，論文以群決策理論為基礎(chǔ)進(jìn)行了方法論的創(chuàng)新，提出了利用凸組合對評判專家的主觀權(quán)重和客觀權(quán)重進(jìn)行集結(jié)并形成最終指標(biāo)權(quán)重的新

5、方法，該方法可有效克服傳統(tǒng)評價方法在確定指標(biāo)權(quán)重時精確度和可信度不足的缺點(diǎn)。對于多任務(wù)條件下代建單位全過程代建管理的工作設(shè)計問題，通過建立多任務(wù)條件下的委托—代理模型，論文深入研究了代建單位的工作設(shè)計與代建單位產(chǎn)出水平之間的關(guān)系，得到了在代建制項(xiàng)目中實(shí)行專業(yè)化分工優(yōu)于共同負(fù)責(zé)制的結(jié)論。此研究成果對于提高代建單位的產(chǎn)出水平以及提高政府投資項(xiàng)目的投資效益水平有著重要理論與應(yīng)用價值。代建單位的產(chǎn)出水平和代建單位的努力水平密切相關(guān)，因此論文還研

6、究了代建單位團(tuán)隊(duì)工作的激勵與約束機(jī)制問題，而如何治理代建單位團(tuán)隊(duì)工作的“搭便車”現(xiàn)象則是研究的重點(diǎn)內(nèi)容。通過建立基于個體和團(tuán)隊(duì)的委托—代理模型，論文解決了治理代建單位團(tuán)隊(duì)工作中“搭便車”現(xiàn)象的關(guān)鍵問題，即代建單位團(tuán)隊(duì)工作最優(yōu)激勵系數(shù)和團(tuán)隊(duì)產(chǎn)出定額的確定，并以此為基礎(chǔ)提出了代建單位團(tuán)隊(duì)工作激勵與約束機(jī)制設(shè)計的具體思路。
　　 本文的研究涉及了影響代建制順利實(shí)施的幾個重要的機(jī)制設(shè)計問題，研究成果對于我國代建制的具體實(shí)施有著重要的理論